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五一路牛仔
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五一路牛仔(zi)
航行五百年的公社達人
2022-03-23 22:44:28
【醫藥大漲速(su)評】
【醫(yi)(yi)藥(yao)(yao)大(da)漲(zhang)速評】 近(jin)期(qi)(qi)(qi)事(shi)件(jian)(jian): 今天基于其他(ta)行業變化(hua)(hua),市場對于國(guo)(guo)際政(zheng)策(ce)(ce)的(de)擔憂邊際緩和(he) 對于醫(yi)(yi)藥(yao)(yao)板塊(kuai),重申我們此前(qian)(qian)觀點: 1、醫(yi)(yi)藥(yao)(yao)邊際樂觀,關注醫(yi)(yi)藥(yao)(yao) 2、此前(qian)(qian)限(xian)制醫(yi)(yi)藥(yao)(yao)的(de)兩個(ge)因(yin)素預期(qi)(qi)(qi)逐步消化(hua)(hua)。國(guo)(guo)際化(hua)(hua)政(zheng)策(ce)(ce)短期(qi)(qi)(qi)落(luo)地預期(qi)(qi)(qi)好(hao)轉;國(guo)(guo)內(nei)政(zheng)策(ce)(ce)不(bu)會更(geng)差,尋找政(zheng)策(ce)(ce)避風港 3、短期(qi)(qi)(qi)布局(ju)醫(yi)(yi)藥(yao)(yao)一季報高增長公(gong)司(CXO、生命科學上(shang)游(you)、疫苗、眼科、部(bu)分器械上(shang)游(you)、部(bu)分品(pin)牌中藥(yao)(yao)和(he)部(bu)分原料藥(yao)(yao)),中長期(qi)(qi)(qi)要(yao)尋找能(neng)穿越政(zheng)策(ce)(ce)新周(zhou)期(qi)(qi)(qi)的(de)公(gong)司(會更(geng)多出(chu)現在上(shang)游(you)供應鏈、科技創新、國(guo)(guo)際化(hua)(hua)) 在主題上(shang),圍繞(rao)著疫情放開(kai)這個(ge)事(shi)件(jian)(jian),隨著大(da)家(jia)預期(qi)(qi)(qi)新冠疫情產業鏈需(xu)
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藥明康德
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五一(yi)路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-23 08:51:26
晶科能(neng)源(yuan)TOPCon技術官方(fang)交流會要點【中信建投新能(neng)源(yuan)】
晶(jing)(jing)科能(neng)(neng)源TOPCon技術(shu)官方交流(liu)會要點【中信建投新(xin)能(neng)(neng)源】 昨晚(wan)我們組織(zhi)了公(gong)司技術(shu)交流(liu)會,公(gong)司針對市場(chang)關注的技術(shu)問題做出了答復與解(jie)釋,我們判斷晶(jing)(jing)科能(neng)(neng)源在topcon電池技術(shu)上(shang)有(you)顯著優勢,是N型(xing)高效產品(pin)最先(xian)實現10gw級以上(shang)市場(chang)投放的龍頭公(gong)司,將持(chi)續享受技術(shu)紅利溢價,目前產能(neng)(neng)投放,爬(pa)坡(po)順(shun)利成本(ben)持(chi)續下(xia)降,我們保持(chi)長期看好! 1、目前公(gong)司合肥、尖山TOPCon項(xiang)目產能(neng)(neng)均為8GW產能(neng)(neng),合計16GW。合肥項(xiang)目今年1月投產,尖山項(xiang)目2月投產,兩項(xiang)目達產時間(jian)相比預期都會提前2-3周。 產線效率、良率方面,目前新(xin)
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晶科能源
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五一(yi)路(lu)牛(niu)仔
航行五百年的公社達人
2022-03-23 08:49:27
【民生金屬】怎么看盛(sheng)新&BYD的(de)合作?
【民(min)生金屬】怎(zen)么看盛新(xin)&BYD的(de)合(he)(he)作(zuo)? 1、對BYD來說:寧(ning)德、國軒甚至億緯都早(zao)早(zao)地(di)將宜(yi)春、四川和(he)青海(hai)的(de)資源坑給占了(le),雖然BYD起了(le)大早(zao)(早(zao)早(zao)進(jin)入青海(hai)與鹽(yan)湖股(gu)份合(he)(he)作(zuo)、與融捷是一家人),但最(zui)后項目進(jin)展都大幅低于預期;作(zuo)為鐵鋰(li)的(de)推動者(zhe),從資源自(zi)給率來說,BYD是最(zui)低的(de),最(zui)后不(bu)得(de)不(bu)遠(yuan)走智利,最(zui)后也鎩羽(yu)而歸。與盛新(xin)合(he)(he)作(zuo)也許是最(zui)優的(de)選擇(ze),有足(zu)夠(gou)大的(de)冶煉產(chan)能和(he)足(zu)夠(gou)雄心的(de)老板。 2、對盛新(xin)來說:BYD合(he)(he)作(zuo)進(jin)一步展現(xian)了(le)自(zi)己在產(chan)業鏈的(de)地(di)位,此前是與寧(ning)德、LG供應(ying)氫(qing)氧(yang)化鋰(li);同時缺錢買礦,今年產(chan)能就(jiu)要達到6萬噸的(de)產(chan)能
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盛新鋰能
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五(wu)一路(lu)牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-23 08:47:52
【東吳電(dian)新(xin)】十四(si)五能源規劃(hua):分布式光伏、風光大基地并(bing)舉,推動
【東吳(wu)電新】十四五能(neng)(neng)(neng)(neng)源(yuan)(yuan)規(gui)(gui)劃(hua):分布式光伏、風(feng)光大基地(di)并(bing)舉,推動(dong)隔墻售電! [煙花]事件(jian):3月22日,國家(jia)發(fa)展改革委、能(neng)(neng)(neng)(neng)源(yuan)(yuan)局印(yin)發(fa)《“十四五”現代能(neng)(neng)(neng)(neng)源(yuan)(yuan)體系規(gui)(gui)劃(hua)》,文件(jian)提(ti)出:到25年,非化(hua)石(shi)能(neng)(neng)(neng)(neng)源(yuan)(yuan)消費(fei)比重(zhong)提(ti)高(gao)到20%,非化(hua)石(shi)能(neng)(neng)(neng)(neng)源(yuan)(yuan)發(fa)電量(liang)比重(zhong)達39%,電氣化(hua)水(shui)平持續提(ti)升,電能(neng)(neng)(neng)(neng)占終端用(yong)能(neng)(neng)(neng)(neng)比重(zhong)達30%。 [玫瑰]空間十足,強推風(feng)光!據國家(jia)能(neng)(neng)(neng)(neng)源(yuan)(yuan)局數據,21年全國可再生能(neng)(neng)(neng)(neng)源(yuan)(yuan)發(fa)電量(liang)為2.48萬億(yi)千(qian)瓦時,占全社(she)會用(yong)電量(liang)的(de)29.8%,其(qi)中風(feng)電、光伏發(fa)電分別占7.9%和3.9%。《規(gui)(gui)劃(hua)》提(ti)出到25年非化(hua)石(shi)能(neng)(neng)(neng)(neng)源(yuan)(yuan)消費(fei)/發(fa)電量(liang)比重(zhong)
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隆基綠能
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陽光電源
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通威股份
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五一路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-23 08:45:24
【中金電新公用環保】華(hua)能國(guo)際2021年業績First tak
【中金電(dian)新(xin)公(gong)用環保】華能國(guo)際2021年業績(ji)First take [玫瑰]業績(ji)符合公(gong)司指引(yin):全年營業收(shou)入(ru)(ru)同比(bi)+20.75%至(zhi)2046.1億(yi)(yi)元,歸母凈虧損(sun)102.6億(yi)(yi)(2020:盈利45.6億(yi)(yi)元),每股收(shou)益為(wei)(wei)-0.79 元。業績(ji)符合此(ci)前快報(bao)指引(yin)。 [太陽]主要經營數據: [玫瑰]2021年公(gong)司發電(dian)量同比(bi)+13.2%,境(jing)內(nei)平(ping)均上網(wang)電(dian)價(jia)(jia)為(wei)(wei)同比(bi)+4.4%至(zhi)431.88元/兆瓦時。境(jing)內(nei)分電(dian)源經營情(qing)況如(ru)下(xia): (1)火電(dian):收(shou)入(ru)(ru)同比(bi)+18.75%至(zhi)1771.79億(yi)(yi)元(售(shou)電(dian)量同比(bi)+11.8%,電(dian)價(jia)(jia)+6.2%),毛(mao)利
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華能國際
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五一路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-22 23:44:52
國金氫(qing)能(neng)&燃料(liao)電池(chi)】香港萬(wan)德通訊社報道(dao),國家(jia)發改(gai)委將于(yu)3.2
??【國金氫(qing)(qing)能&燃(ran)料(liao)電(dian)池】香港萬(wan)德(de)通(tong)(tong)訊社報道,國家(jia)發(fa)(fa)改委(wei)將于3.23日上午10:00召開新聞發(fa)(fa)布(bu)會介紹氫(qing)(qing)能產(chan)業(ye)發(fa)(fa)展(zhan)中(zhong)(zhong)長期(qi)規(gui)(gui)劃(hua)(2021-2035年),點評如下(xia): ?? 核心在“中(zhong)(zhong)長期(qi)”:中(zhong)(zhong)長期(qi)氫(qing)(qing)能規(gui)(gui)劃(hua)意味(wei)著重點不僅在交通(tong)(tong)領域(yu),更重要的(de)是諸如供暖(nuan)、化工、煉鋼、發(fa)(fa)電(dian)等不引入氫(qing)(qing)能則無法深度(du)脫碳(tan)的(de)領域(yu)。“中(zhong)(zhong)長期(qi)”意味(wei)著涉及(ji)范圍(wei)更廣、規(gui)(gui)劃(hua)目標(biao)更大(da)(da),氫(qing)(qing)能將迎來(lai)“黃金”發(fa)(fa)展(zhan)時代。 ?? 利好哪些(xie)環節(jie)?氫(qing)(qing)能規(gui)(gui)劃(hua)更傾向于注重氫(qing)(qing)全產(chan)業(ye)鏈(lian)的(de)設計,目的(de)是配合(he)國家(jia)的(de)“雙(shuang)碳(tan)”規(gui)(gui)劃(hua),因此上游綠氫(qing)(qing)制備以及(ji)氫(qing)(qing)在大(da)(da)工業(ye)、大(da)(da)化工的(de)應(ying)
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九豐能源
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美錦能源
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五一路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-22 23:42:43
招商有色】銀泰黃金:高(gao)增長(chang)低估值黃金公司
【招商有色】銀(yin)泰黃金(jin)(jin)(jin):高(gao)增(zeng)長低(di)估值黃金(jin)(jin)(jin)公(gong)司(si) [玫(mei)(mei)瑰]金(jin)(jin)(jin)礦(kuang)(kuang)稟賦優異,產(chan)(chan)(chan)量有望(wang)實現(xian)2年翻倍。公(gong)司(si)旗下三大(da)礦(kuang)(kuang)業公(gong)司(si)平均品位(wei)為(wei)4.22g/t,處(chu)同業第(di)一梯(ti)隊;礦(kuang)(kuang)產(chan)(chan)(chan)金(jin)(jin)(jin)單位(wei)成(cheng)本(ben)2020年142元/克,毛利(li)率高(gao)達64%。新收購芒市礦(kuang)(kuang)山雖然品位(wei)不高(gao),但由(you)(you)于(yu)露(lu)天開采,單位(wei)成(cheng)本(ben)預計低(di)于(yu)100g/t。隨著芒市金(jin)(jin)(jin)礦(kuang)(kuang)產(chan)(chan)(chan)能釋放(fang),預計公(gong)司(si)2021-23礦(kuang)(kuang)產(chan)(chan)(chan)金(jin)(jin)(jin)產(chan)(chan)(chan)量為(wei)8.5、11.8和(he)15.9噸(dun)。 [玫(mei)(mei)瑰]玉(yu)龍(long)礦(kuang)(kuang)業技改助力(li)產(chan)(chan)(chan)量釋放(fang)。2021年恢復(fu)正常(chang)生產(chan)(chan)(chan)狀態(tai),今年礦(kuang)(kuang)石處(chu)理量有望(wang)由(you)(you)80萬(wan)噸(dun)提升至120萬(wan)噸(dun)。 [玫(mei)(mei)瑰]負債率低(di)且(qie)現(xian)金(jin)(jin)(jin)
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山金國際
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五一路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-22 23:41:38
【中泰地(di)產】為何看(kan)好地(di)產股的全年(nian)機會?
【中泰(tai)地(di)產(chan)】為何看(kan)好地(di)產(chan)股的(de)(de)(de)(de)(de)(de)全年(nian)機會? ??本(ben)輪(lun)下行(xing)有什么不(bu)同? 本(ben)輪(lun)地(di)產(chan)的(de)(de)(de)(de)(de)(de)核(he)心(xin)區別在于供給不(bu)足。經歷(li)2018年(nian)至今的(de)(de)(de)(de)(de)(de)長期去庫存,華中、華東(dong)、華南、西南四(si)大區域(yu)住宅去化周期在1.5年(nian)以內,且為難(nan)以去化的(de)(de)(de)(de)(de)(de)老舊無效庫存,但銷售面積占全國(guo)銷售面積的(de)(de)(de)(de)(de)(de)比例超過(guo)80%。 因(yin)此本(ben)輪(lun)市(shi)場復(fu)蘇(su)(su)的(de)(de)(de)(de)(de)(de)前(qian)提是(shi)核(he)心(xin)區域(yu)供給先于需(xu)求復(fu)蘇(su)(su),目(mu)前(qian)總量政(zheng)策寬松(song)的(de)(de)(de)(de)(de)(de)環(huan)境(jing)下,鉗制市(shi)場復(fu)蘇(su)(su)的(de)(de)(de)(de)(de)(de)關鍵并非政(zheng)策,而是(shi)供給的(de)(de)(de)(de)(de)(de)彈(dan)性。 ??政(zheng)策的(de)(de)(de)(de)(de)(de)力度(du)是(shi)否不(bu)足? 市(shi)場對(dui)目(mu)前(qian)數據(ju)的(de)(de)(de)(de)(de)(de)快速下行(xing)和擠牙膏式的(de)(de)(de)(de)(de)(de)政(zheng)策節奏(zou),產(chan)生的(de)(de)(de)(de)(de)(de)悲(bei)觀(guan)預期導致了(le)近(jin)期龍頭股價偏(pian)弱。 我們了(le)
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信達地產
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*ST中地
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五一(yi)路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-18 12:03:38
【上機數控】獲(huo)鈞達股份旗下43億硅(gui)片大單(dan);一季度(du)硅(gui)片景(jing)氣向上
【上(shang)機數(shu)控】獲鈞(jun)達股份旗下43億(yi)(yi)硅(gui)(gui)片(pian)大(da)單;一季度硅(gui)(gui)片(pian)景(jing)氣向上(shang)、盈利將回升[福] ?獲捷(jie)泰(tai)43億(yi)(yi)硅(gui)(gui)片(pian)訂(ding)單;2022-2025年合計(ji)(ji)簽單近390億(yi)(yi)元(yuan);Q1硅(gui)(gui)片(pian)景(jing)氣度向上(shang) 1、硅(gui)(gui)片(pian)訂(ding)單:獲電(dian)(dian)(dian)池(chi)企業捷(jie)泰(tai)科技(鈞(jun)達股份控股51%)43億(yi)(yi)硅(gui)(gui)片(pian)訂(ding)單,預計(ji)(ji)對應約5GW,預計(ji)(ji)總金額43.42億(yi)(yi)元(yuan)(含稅)。 2、2021年捷(jie)泰(tai)凈(jing)利潤(run)達2.25億(yi)(yi)元(yuan),此前為光伏電(dian)(dian)(dian)池(chi)龍頭(tou)(tou)之一展宇新能源旗下電(dian)(dian)(dian)池(chi)業務。捷(jie)泰(tai)計(ji)(ji)劃(hua)總投(tou)資112億(yi)(yi)元(yuan)建16GWTOPCon電(dian)(dian)(dian)池(chi)。 3、目前公司客戶(hu)已覆蓋優質組件設備龍頭(tou)(tou)企業、電(dian)(dian)(dian)池(chi)片(pian)龍頭(tou)(tou)企業。2022-
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弘元綠能
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五一路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-18 11:37:02
各位領導同事(shi), 以下為王宏(hong)遠路演紀要,供參考(kao)。
各(ge)位領(ling)導同事, 以(yi)下(xia)為(wei)王(wang)宏遠(yuan)路演(yan)紀要,供(gong)參考。 核心觀點: 1. 俄烏戰(zhan)(zhan)爭和(he)金(jin)融絞殺戰(zhan)(zhan),令中(zhong)央受到(dao)很大(da)沖擊,昨天金(jin)穩委(wei)的(de)表(biao)態體現高(gao)層對(dui)資(zi)本(ben)市(shi)場(chang)前所未有(you)(you)的(de)重(zhong)視,是中(zhong)國(guo)資(zi)本(ben)市(shi)場(chang)三十多(duo)年來最大(da)的(de)利好,是長牛(niu)慢牛(niu)的(de)起點。 2. 人民(min)幣必(bi)須也一定要加強國(guo)際(ji)化(hua),避免(mian)以(yi)后(hou)被西方(fang)凍(dong)結外匯(hui)儲備(bei)。 3. 戰(zhan)(zhan)略性看多(duo)港股。 4. 增持黃(huang)金(jin)。 主要內容: 1. 俄烏戰(zhan)(zhan)爭西方(fang)國(guo)家無視基本(ben)規則沒(mei)收凍(dong)結俄羅(luo)斯(si)資(zi)產使得外匯(hui)儲備(bei)多(duo)元化(hua)概(gai)念受到(dao)嚴(yan)重(zhong)挑戰(zhan)(zhan),這(zhe)次(ci)事件后(hou)世界(jie)上的(de)儲備(bei)貨幣只剩(sheng)下(xia)西方(fang)系貨幣、人民(min)幣和(he)黃(huang)金(jin)。沒(mei)有(you)(you)制(zhi)裁俄羅(luo)斯(si)的(de)這(zhe)批
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貴州茅臺
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五一(yi)路牛(niu)仔
航行五百年的公社達人
2022-03-17 12:34:02
【天風醫藥(yao)楊松團隊】輝瑞Paxlovid MPP授(shou)權點(dian)評(ping):
【天風醫(yi)藥(yao)楊松(song)團隊】輝(hui)瑞Paxlovid MPP授(shou)權(quan)點評: 事件(jian):3月18日,日內瓦藥(yao)品專(zhuan)利池(Medicines PatentPool, MPP)組織宣布,已與全球35家藥(yao)企簽署協議,允許其生產(chan)輝(hui)瑞新(xin)冠口服藥(yao)Paxlovid nirmatrelvir原(yuan)料藥(yao)或制(zhi)劑,包括5家中國企業(ye),分別(bie)是上海迪(di)賽諾(nuo)、華海藥(yao)業(ye)、普(pu)洛藥(yao)業(ye)、復星醫(yi)藥(yao)、九洲藥(yao)業(ye),其中普(pu)洛藥(yao)業(ye)和(he)九州藥(yao)業(ye)獲(huo)批生產(chan)原(yuan)料藥(yao),上海迪(di)賽諾(nuo)、華海藥(yao)業(ye)、復星醫(yi)藥(yao)可同時生產(chan)原(yuan)料藥(yao)和(he)制(zhi)劑。 點評: 1. 輝(hui)瑞Paxlovid的MPP授(shou)權(quan)有望顯著擴大(da)市場空
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華海藥業
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普洛藥業
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復星醫藥
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五一路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-17 11:26:11
【長江電新】光(guang)伏(fu):下游需求旺(wang)盛,戶(hu)用逆變器再迎漲價(jia)
【長江電新】光伏:下游需(xu)求(qiu)旺(wang)盛(sheng),戶(hu)用(yong)(yong)逆變器再迎漲(zhang)價 事件:根據經銷商(shang)反(fan)饋,國內戶(hu)用(yong)(yong)逆變器將再次迎漲(zhang)價。2021年以(yi)來,國內逆變器產(chan)品有過兩(liang)次漲(zhang)價,分(fen)別為(wei)2021年4月(yue)戶(hu)用(yong)(yong)逆變器價格上(shang)調(diao)10%-15%以(yi)及2021年4季(ji)度部分(fen)產(chan)品漲(zhang)價。 1、漲(zhang)價核心原(yuan)因在(zai)于需(xu)求(qiu)旺(wang)盛(sheng),2021年戶(hu)用(yong)(yong)新增裝機同比增長114.5%且(qie)2022年1月(yue)延(yan)續高(gao)增,印證此點。進一步看(kan)需(xu)求(qiu)旺(wang)盛(sheng)的驅動力在(zai)于經濟性(xing)。戶(hu)用(yong)(yong)項目以(yi)電站所有權(quan)歸(gui)(gui)屬劃(hua)分(fen),當前典型的商(shang)業(ye)模式可(ke)歸(gui)(gui)結(jie)為(wei)農戶(hu)現款、合約貸款、合作(zuo)共建。戶(hu)用(yong)(yong)大省山東地(di)區(電價0.395元/
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德業股份
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錦浪科技
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五(wu)一路(lu)牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-17 09:08:54
美聯儲加息點評
??美(mei)(mei)聯(lian)儲(chu)(chu)加息點評(ping) ??【宏觀(guan)趙偉(wei)】3月議(yi)息會(hui)議(yi)聲(sheng)(sheng)明(ming)中,美(mei)(mei)聯(lian)儲(chu)(chu)加息25bp,并表示將(jiang)持(chi)續加息、縮(suo)表在即。議(yi)息聲(sheng)(sheng)明(ming)中,美(mei)(mei)聯(lian)儲(chu)(chu)刪除了疫情(qing)的(de)(de)(de)(de)負面影(ying)響,著重強調(diao)通脹壓力,討論了俄(e)烏沖突的(de)(de)(de)(de)可能影(ying)響。 ??作為(wei)(wei)季末(mo)會(hui)議(yi),美(mei)(mei)聯(lian)儲(chu)(chu)公布(bu)了最新的(de)(de)(de)(de)經(jing)(jing)濟預(yu)(yu)測(ce)(SEP),大幅上(shang)調(diao)了2022年(nian)通脹預(yu)(yu)期,并下調(diao)了經(jing)(jing)濟增長預(yu)(yu)期。利率點陣圖(tu)中,美(mei)(mei)聯(lian)儲(chu)(chu)大幅上(shang)修2022-2024年(nian)的(de)(de)(de)(de)利率預(yu)(yu)測(ce),暗示本輪加息周期的(de)(de)(de)(de)幅度或(huo)超上(shang)輪。 ??新聞(wen)發布(bu)會(hui)上(shang),美(mei)(mei)聯(lian)儲(chu)(chu)主席鮑(bao)威爾重申抗通脹為(wei)(wei)首要任務,淡化(hua)經(jing)(jing)濟衰退(tui)風險。但(dan)鮑(bao)威爾的(de)(de)(de)(de)漸進式措辭中透露(lu)偏溫和的(de)(de)(de)(de)
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貴州茅臺
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五一路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-16 22:02:40
半導體材料推(tui)薦(jian)點(dian)評:板塊回(hui)調性價比凸顯,各材料細分龍頭(tou)高成長
[太陽]【申(shen)萬化工】半(ban)導體(ti)材(cai)料(liao)推薦點評:板塊回調(diao)性(xing)價比凸顯,各材(cai)料(liao)細分(fen)龍頭高成長(chang)(chang)有望陸續兌現(xian)(xian) ??晶圓廠商新(xin)擴產(chan)能逐漸(jian)釋放,材(cai)料(liao)后(hou)周期(qi),2022年(nian)(nian)將迎來業(ye)(ye)績(ji)兌現(xian)(xian)落地。受(shou)市場(chang)情緒影響,材(cai)料(liao)企業(ye)(ye)估值回調(diao)到歷史底部水平,未(wei)來三年(nian)(nian)各細分(fen)領(ling)域國產(chan)化龍頭企業(ye)(ye)業(ye)(ye)績(ji)高增(zeng)長(chang)(chang),配置性(xing)價比凸顯。 ??雅克科技:前驅體(ti)2022年(nian)(nian)長(chang)(chang)鑫、長(chang)(chang)存、美光等規模放量(liang)(liang)收入有望增(zeng)長(chang)(chang)+45%,明年(nian)(nian)三星、臺積電等大客戶放量(liang)(liang),持續高增(zeng)長(chang)(chang)可(ke)期(qi)。光刻(ke)膠(jiao)轉廠驗證完成,利潤率顯著提升,宜(yi)興本(ben)土化工廠年(nian)(nian)底有望建(jian)成,分(fen)享(xiang)國內進口替代大市場(chang)。對應22\2
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五一路牛(niu)仔
航行五百年的公社達人
2022-03-16 21:07:02
【廣發電(dian)子許興軍團隊】服務器產業(ye)鏈捷報頻(pin)傳,內存接口(kou)芯(xin)片行業(ye)
【廣發電(dian)子(zi)許興軍團隊】服(fu)務器(qi)產業(ye)(ye)鏈捷報頻傳,內存(cun)接口芯片行(xing)(xing)業(ye)(ye)景(jing)(jing)氣(qi)度(du)不(bu)斷(duan)推高(gao),持續(xu)推薦瀾起(qi)科技(ji)&聚辰股份。 總(zong)結(jie)內存(cun)接口芯片產業(ye)(ye)鏈內最新財務數據和電(dian)話會指引,我們看到DDR5滲透不(bu)斷(duan)推高(gao)行(xing)(xing)業(ye)(ye)景(jing)(jing)氣(qi)度(du)。 ??產業(ye)(ye)鏈內景(jing)(jing)氣(qi)度(du)推高(gao) 【瀾起(qi)】:22年(nian)(nian)1-2月實現(xian)營收約(yue)6.2億元,同(tong)比(bi)增(zeng)長(chang)211%左右(you);實現(xian)歸母(mu)凈(jing)利潤(run)約(yue)2.2億元,同(tong)比(bi)增(zeng)長(chang)157%左右(you)。 【信驊】:22年(nian)(nian)1-2月營收YoY+46.6%(21年(nian)(nian)1-2月累計(ji)營收同(tong)比(bi)增(zeng)長(chang)3.3%),服(fu)務器(qi)景(jing)(jing)氣(qi)度(du)持續(xu)回升。 【Rambus】:21Q4業(ye)(ye)績(ji)超預期(qi)。21Q
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五一(yi)路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-23 22:44:28
【醫藥大漲(zhang)速評】
【醫(yi)藥(yao)(yao)大(da)漲速評】 近(jin)期(qi)(qi)(qi)事件(jian)(jian): 今天基(ji)于(yu)其他(ta)行(xing)業變化(hua),市場對(dui)于(yu)國(guo)際(ji)政(zheng)策(ce)的(de)(de)擔(dan)憂邊際(ji)緩和 對(dui)于(yu)醫(yi)藥(yao)(yao)板塊(kuai),重申我們此前(qian)觀點(dian): 1、醫(yi)藥(yao)(yao)邊際(ji)樂觀,關注醫(yi)藥(yao)(yao) 2、此前(qian)限制醫(yi)藥(yao)(yao)的(de)(de)兩個因素(su)預期(qi)(qi)(qi)逐步消化(hua)。國(guo)際(ji)化(hua)政(zheng)策(ce)短期(qi)(qi)(qi)落地預期(qi)(qi)(qi)好轉;國(guo)內政(zheng)策(ce)不會(hui)更(geng)差,尋(xun)找政(zheng)策(ce)避風港(gang) 3、短期(qi)(qi)(qi)布局醫(yi)藥(yao)(yao)一季報高增長公(gong)司(si)(si)(CXO、生命科學上游(you)、疫苗、眼科、部(bu)分(fen)器械(xie)上游(you)、部(bu)分(fen)品牌中(zhong)藥(yao)(yao)和部(bu)分(fen)原(yuan)料藥(yao)(yao)),中(zhong)長期(qi)(qi)(qi)要尋(xun)找能(neng)穿越政(zheng)策(ce)新周期(qi)(qi)(qi)的(de)(de)公(gong)司(si)(si)(會(hui)更(geng)多(duo)出現在上游(you)供應鏈、科技創新、國(guo)際(ji)化(hua)) 在主題(ti)上,圍繞著疫情放(fang)開這個事件(jian)(jian),隨著大(da)家(jia)預期(qi)(qi)(qi)新冠疫情產業鏈需(xu)
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藥明康德
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五一(yi)路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-23 08:51:26
晶科能源(yuan)TOPCon技術官方交流會要點【中信建投新能源(yuan)】
晶(jing)科能(neng)(neng)源TOPCon技(ji)(ji)術(shu)(shu)官方交(jiao)流(liu)會要(yao)點【中信建投(tou)新(xin)能(neng)(neng)源】 昨晚我(wo)們(men)(men)組織了公(gong)(gong)司(si)技(ji)(ji)術(shu)(shu)交(jiao)流(liu)會,公(gong)(gong)司(si)針對市(shi)場關(guan)注(zhu)的技(ji)(ji)術(shu)(shu)問題做出(chu)了答復與解釋,我(wo)們(men)(men)判斷晶(jing)科能(neng)(neng)源在(zai)topcon電(dian)池(chi)技(ji)(ji)術(shu)(shu)上(shang)(shang)有(you)顯著優勢,是N型高效(xiao)(xiao)產(chan)(chan)品最先實現(xian)10gw級(ji)以上(shang)(shang)市(shi)場投(tou)放的龍頭公(gong)(gong)司(si),將(jiang)持(chi)(chi)續享受技(ji)(ji)術(shu)(shu)紅利溢(yi)價,目(mu)(mu)前產(chan)(chan)能(neng)(neng)投(tou)放,爬坡(po)順利成本持(chi)(chi)續下降(jiang),我(wo)們(men)(men)保持(chi)(chi)長期(qi)看好(hao)! 1、目(mu)(mu)前公(gong)(gong)司(si)合肥、尖(jian)山TOPCon項(xiang)(xiang)目(mu)(mu)產(chan)(chan)能(neng)(neng)均為8GW產(chan)(chan)能(neng)(neng),合計(ji)16GW。合肥項(xiang)(xiang)目(mu)(mu)今年1月投(tou)產(chan)(chan),尖(jian)山項(xiang)(xiang)目(mu)(mu)2月投(tou)產(chan)(chan),兩項(xiang)(xiang)目(mu)(mu)達產(chan)(chan)時(shi)間相比預期(qi)都會提(ti)前2-3周。 產(chan)(chan)線效(xiao)(xiao)率、良率方面,目(mu)(mu)前新(xin)
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晶科能源
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五一(yi)路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-23 08:49:27
【民生金屬】怎么看(kan)盛新&BYD的合作?
【民生金屬】怎么看盛新&BYD的(de)(de)(de)合作(zuo)? 1、對BYD來(lai)說(shuo):寧德、國軒甚(shen)至億緯(wei)都早(zao)(zao)早(zao)(zao)地將宜春、四川(chuan)和青(qing)海(hai)的(de)(de)(de)資源坑給占了,雖然BYD起了大(da)早(zao)(zao)(早(zao)(zao)早(zao)(zao)進入青(qing)海(hai)與鹽湖(hu)股份合作(zuo)、與融(rong)捷是一家人),但最(zui)(zui)后(hou)項目進展(zhan)都大(da)幅低(di)于預(yu)期;作(zuo)為鐵鋰(li)的(de)(de)(de)推動(dong)者,從資源自給率來(lai)說(shuo),BYD是最(zui)(zui)低(di)的(de)(de)(de),最(zui)(zui)后(hou)不(bu)得不(bu)遠走智(zhi)利,最(zui)(zui)后(hou)也鎩羽而歸(gui)。與盛新合作(zuo)也許(xu)是最(zui)(zui)優(you)的(de)(de)(de)選擇,有足夠大(da)的(de)(de)(de)冶煉產能(neng)和足夠雄心的(de)(de)(de)老板。 2、對盛新來(lai)說(shuo):BYD合作(zuo)進一步展(zhan)現(xian)了自己(ji)在產業(ye)鏈的(de)(de)(de)地位(wei),此前是與寧德、LG供(gong)應氫氧化鋰(li);同(tong)時(shi)缺錢(qian)買礦,今年產能(neng)就要達到6萬(wan)噸的(de)(de)(de)產能(neng)
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盛新鋰能
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五一路(lu)牛(niu)仔
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2022-03-23 08:47:52
【東吳電新】十四(si)五能源規劃(hua):分布式光伏、風光大基地并舉,推動
【東吳電(dian)(dian)新(xin)】十四(si)(si)五能(neng)(neng)源(yuan)(yuan)(yuan)規劃:分(fen)布式光伏、風光大基(ji)地并舉,推動隔墻(qiang)售電(dian)(dian)! [煙花(hua)]事件(jian):3月22日,國家發展改(gai)革(ge)委(wei)、能(neng)(neng)源(yuan)(yuan)(yuan)局印發《“十四(si)(si)五”現代能(neng)(neng)源(yuan)(yuan)(yuan)體系規劃》,文件(jian)提(ti)(ti)(ti)出(chu)(chu):到(dao)25年,非(fei)(fei)化(hua)石能(neng)(neng)源(yuan)(yuan)(yuan)消(xiao)費比(bi)重提(ti)(ti)(ti)高到(dao)20%,非(fei)(fei)化(hua)石能(neng)(neng)源(yuan)(yuan)(yuan)發電(dian)(dian)量比(bi)重達39%,電(dian)(dian)氣化(hua)水(shui)平持續提(ti)(ti)(ti)升(sheng),電(dian)(dian)能(neng)(neng)占(zhan)終端(duan)用(yong)能(neng)(neng)比(bi)重達30%。 [玫瑰(gui)]空間十足,強推風光!據(ju)國家能(neng)(neng)源(yuan)(yuan)(yuan)局數據(ju),21年全國可再生(sheng)能(neng)(neng)源(yuan)(yuan)(yuan)發電(dian)(dian)量為2.48萬億千瓦時,占(zhan)全社會(hui)用(yong)電(dian)(dian)量的29.8%,其中(zhong)風電(dian)(dian)、光伏發電(dian)(dian)分(fen)別(bie)占(zhan)7.9%和(he)3.9%。《規劃》提(ti)(ti)(ti)出(chu)(chu)到(dao)25年非(fei)(fei)化(hua)石能(neng)(neng)源(yuan)(yuan)(yuan)消(xiao)費/發電(dian)(dian)量比(bi)重
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通威股份
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五一路牛仔(zi)
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2022-03-23 08:45:24
【中金電新(xin)公(gong)用環保】華能國際2021年(nian)業(ye)績(ji)First tak
【中金電新(xin)公(gong)用環保】華能國際2021年(nian)業績First take [玫瑰]業績符(fu)合公(gong)司(si)指引:全(quan)年(nian)營業收(shou)入(ru)同比(bi)+20.75%至2046.1億(yi)元,歸母凈虧損(sun)102.6億(yi)(2020:盈利45.6億(yi)元),每股收(shou)益為(wei)-0.79 元。業績符(fu)合此前快報指引。 [太陽]主要經營數據: [玫瑰]2021年(nian)公(gong)司(si)發(fa)電量(liang)同比(bi)+13.2%,境內(nei)平均(jun)上網電價為(wei)同比(bi)+4.4%至431.88元/兆(zhao)瓦時。境內(nei)分電源(yuan)經營情況如下: (1)火電:收(shou)入(ru)同比(bi)+18.75%至1771.79億(yi)元(售電量(liang)同比(bi)+11.8%,電價+6.2%),毛利
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華能國際
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五一路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-22 23:44:52
國(guo)金氫能&燃料電(dian)池】香港(gang)萬德通訊社報道,國(guo)家(jia)發改委將于3.2
??【國(guo)金(jin)氫能(neng)(neng)(neng)&燃(ran)料電(dian)(dian)池】香(xiang)港萬德通訊社報道,國(guo)家發(fa)(fa)改委(wei)將于(yu)3.23日(ri)上午10:00召開(kai)新聞發(fa)(fa)布會介紹(shao)氫能(neng)(neng)(neng)產(chan)業(ye)發(fa)(fa)展中長期(qi)規劃(2021-2035年),點評如下: ?? 核心在(zai)“中長期(qi)”:中長期(qi)氫能(neng)(neng)(neng)規劃意味著(zhu)(zhu)重點不(bu)(bu)僅在(zai)交(jiao)通領域,更(geng)(geng)重要(yao)的是諸(zhu)如供暖、化(hua)工(gong)、煉鋼、發(fa)(fa)電(dian)(dian)等不(bu)(bu)引入氫能(neng)(neng)(neng)則(ze)無法(fa)深度脫(tuo)碳(tan)的領域。“中長期(qi)”意味著(zhu)(zhu)涉(she)及范圍更(geng)(geng)廣、規劃目標(biao)更(geng)(geng)大(da),氫能(neng)(neng)(neng)將迎來(lai)“黃金(jin)”發(fa)(fa)展時代。 ?? 利好(hao)哪(na)些(xie)環(huan)節(jie)?氫能(neng)(neng)(neng)規劃更(geng)(geng)傾向于(yu)注重氫全(quan)產(chan)業(ye)鏈(lian)的設計,目的是配(pei)合國(guo)家的“雙碳(tan)”規劃,因此上游(you)綠氫制備以及氫在(zai)大(da)工(gong)業(ye)、大(da)化(hua)工(gong)的應
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九豐能源
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五一路牛仔(zi)
航行五百年的公社達人
2022-03-22 23:42:43
招商有色】銀泰(tai)黃金:高(gao)增長低估值黃金公司
【招商(shang)有色】銀(yin)泰黃(huang)金(jin)(jin):高增長低估值黃(huang)金(jin)(jin)公司 [玫瑰(gui)]金(jin)(jin)礦(kuang)(kuang)稟(bing)賦優異,產(chan)量(liang)有望實現2年(nian)翻倍。公司旗(qi)下三大礦(kuang)(kuang)業(ye)公司平均品位(wei)為4.22g/t,處同業(ye)第一梯隊(dui);礦(kuang)(kuang)產(chan)金(jin)(jin)單(dan)位(wei)成(cheng)本(ben)2020年(nian)142元/克,毛利率高達64%。新收購(gou)芒市(shi)礦(kuang)(kuang)山雖然品位(wei)不(bu)高,但由于(yu)露天(tian)開采,單(dan)位(wei)成(cheng)本(ben)預計低于(yu)100g/t。隨著芒市(shi)金(jin)(jin)礦(kuang)(kuang)產(chan)能釋放(fang),預計公司2021-23礦(kuang)(kuang)產(chan)金(jin)(jin)產(chan)量(liang)為8.5、11.8和15.9噸。 [玫瑰(gui)]玉龍礦(kuang)(kuang)業(ye)技改助力產(chan)量(liang)釋放(fang)。2021年(nian)恢(hui)復正常生產(chan)狀態,今年(nian)礦(kuang)(kuang)石(shi)處理量(liang)有望由80萬噸提升至(zhi)120萬噸。 [玫瑰(gui)]負債率低且現金(jin)(jin)
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山金國際
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五一路牛(niu)仔
航行五百年的公社達人
2022-03-22 23:41:38
【中(zhong)泰(tai)地產(chan)】為何看好地產(chan)股的全年機會?
【中泰地產】為何看好(hao)地產股(gu)(gu)的全年機會? ??本輪(lun)(lun)下(xia)行(xing)有什(shen)么不(bu)(bu)同(tong)? 本輪(lun)(lun)地產的核(he)心區別在(zai)于供給不(bu)(bu)足(zu)。經歷2018年至今的長期(qi)(qi)去(qu)庫存(cun),華(hua)中、華(hua)東、華(hua)南、西南四大區域住宅去(qu)化(hua)(hua)周期(qi)(qi)在(zai)1.5年以內,且為難以去(qu)化(hua)(hua)的老舊無效庫存(cun),但銷售(shou)面積占全國(guo)銷售(shou)面積的比例超過80%。 因(yin)此本輪(lun)(lun)市(shi)場(chang)復(fu)蘇(su)的前(qian)提是核(he)心區域供給先于需(xu)求復(fu)蘇(su),目前(qian)總量政(zheng)策寬松(song)的環境下(xia),鉗制(zhi)市(shi)場(chang)復(fu)蘇(su)的關鍵并非(fei)政(zheng)策,而是供給的彈性。 ??政(zheng)策的力度是否不(bu)(bu)足(zu)? 市(shi)場(chang)對(dui)目前(qian)數據的快速下(xia)行(xing)和擠牙膏式的政(zheng)策節(jie)奏(zou),產生的悲觀預(yu)期(qi)(qi)導致(zhi)了近期(qi)(qi)龍(long)頭股(gu)(gu)價偏弱。 我們了
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信達地產
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五一路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-18 12:03:38
【上(shang)機數控】獲(huo)鈞達股份旗下43億硅片(pian)大單;一季度(du)硅片(pian)景(jing)氣向上(shang)
【上機數(shu)控】獲(huo)鈞(jun)達股份旗(qi)下43億硅(gui)片(pian)大單;一季度硅(gui)片(pian)景氣向(xiang)(xiang)上、盈利將回升[福] ?獲(huo)捷(jie)泰(tai)(tai)(tai)43億硅(gui)片(pian)訂單;2022-2025年合計(ji)簽單近(jin)390億元;Q1硅(gui)片(pian)景氣度向(xiang)(xiang)上 1、硅(gui)片(pian)訂單:獲(huo)電池(chi)(chi)企業捷(jie)泰(tai)(tai)(tai)科技(鈞(jun)達股份控股51%)43億硅(gui)片(pian)訂單,預(yu)計(ji)對(dui)應約5GW,預(yu)計(ji)總金額43.42億元(含稅(shui))。 2、2021年捷(jie)泰(tai)(tai)(tai)凈利潤達2.25億元,此前為(wei)光伏電池(chi)(chi)龍頭(tou)之一展宇新能源旗(qi)下電池(chi)(chi)業務。捷(jie)泰(tai)(tai)(tai)計(ji)劃總投(tou)資112億元建16GWTOPCon電池(chi)(chi)。 3、目(mu)前公司客戶已覆蓋優(you)質(zhi)組件設備(bei)龍頭(tou)企業、電池(chi)(chi)片(pian)龍頭(tou)企業。2022-
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弘元綠能
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五(wu)一路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-18 11:37:02
各(ge)位領導(dao)同事, 以下為王宏遠路演紀要,供參考。
各位領導同事, 以下為王宏遠路演(yan)紀(ji)要(yao),供(gong)參考。 核心觀點: 1. 俄烏(wu)戰爭(zheng)和金融絞殺(sha)戰,令中(zhong)(zhong)央受(shou)到(dao)很大(da)沖擊(ji),昨天金穩委的(de)表態體現高層對資(zi)(zi)本市場(chang)前所未有(you)的(de)重視,是中(zhong)(zhong)國資(zi)(zi)本市場(chang)三十多(duo)年來(lai)最(zui)大(da)的(de)利好,是長牛慢牛的(de)起點。 2. 人(ren)民幣(bi)必須也一定要(yao)加強國際(ji)化(hua),避免以后(hou)(hou)被西方(fang)凍(dong)結外匯儲備(bei)。 3. 戰略(lve)性看多(duo)港(gang)股。 4. 增持黃金。 主要(yao)內(nei)容(rong): 1. 俄烏(wu)戰爭(zheng)西方(fang)國家無視基本規則沒收凍(dong)結俄羅(luo)斯(si)資(zi)(zi)產使(shi)得外匯儲備(bei)多(duo)元化(hua)概念受(shou)到(dao)嚴重挑戰,這次事件(jian)后(hou)(hou)世界上的(de)儲備(bei)貨(huo)幣(bi)只剩下西方(fang)系貨(huo)幣(bi)、人(ren)民幣(bi)和黃金。沒有(you)制裁俄羅(luo)斯(si)的(de)這批(pi)
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貴州茅臺
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五一(yi)路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-17 12:34:02
【天風醫藥楊松(song)團(tuan)隊】輝瑞Paxlovid MPP授(shou)權點(dian)評:
【天風醫藥(yao)(yao)(yao)楊(yang)松團隊(dui)】輝(hui)瑞Paxlovid MPP授權點(dian)評: 事件:3月18日,日內瓦藥(yao)(yao)(yao)品專利池(chi)(Medicines PatentPool, MPP)組織宣布,已與全球(qiu)35家(jia)藥(yao)(yao)(yao)企簽署協(xie)議,允許其(qi)(qi)生產(chan)輝(hui)瑞新冠口服藥(yao)(yao)(yao)Paxlovid nirmatrelvir原(yuan)料(liao)(liao)(liao)藥(yao)(yao)(yao)或制劑,包括5家(jia)中國企業,分(fen)別是(shi)上海(hai)迪賽諾(nuo)、華(hua)海(hai)藥(yao)(yao)(yao)業、普洛藥(yao)(yao)(yao)業、復(fu)星醫藥(yao)(yao)(yao)、九(jiu)洲藥(yao)(yao)(yao)業,其(qi)(qi)中普洛藥(yao)(yao)(yao)業和九(jiu)州(zhou)藥(yao)(yao)(yao)業獲(huo)批生產(chan)原(yuan)料(liao)(liao)(liao)藥(yao)(yao)(yao),上海(hai)迪賽諾(nuo)、華(hua)海(hai)藥(yao)(yao)(yao)業、復(fu)星醫藥(yao)(yao)(yao)可(ke)同時生產(chan)原(yuan)料(liao)(liao)(liao)藥(yao)(yao)(yao)和制劑。 點(dian)評: 1. 輝(hui)瑞Paxlovid的MPP授權有望顯著擴大市場空
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華海藥業
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航行五百年的公社達人
2022-03-17 11:26:11
【長(chang)江電新】光(guang)伏:下游需求旺盛(sheng),戶用(yong)逆變器再迎漲(zhang)價
【長江電新】光伏:下(xia)游需求(qiu)旺盛(sheng),戶用(yong)逆(ni)變器(qi)再(zai)迎漲(zhang)價(jia) 事件:根據經銷商(shang)反饋,國(guo)內(nei)戶用(yong)逆(ni)變器(qi)將再(zai)次(ci)迎漲(zhang)價(jia)。2021年(nian)以(yi)來(lai),國(guo)內(nei)逆(ni)變器(qi)產(chan)品有(you)過兩次(ci)漲(zhang)價(jia),分(fen)(fen)別(bie)為(wei)2021年(nian)4月戶用(yong)逆(ni)變器(qi)價(jia)格上調10%-15%以(yi)及2021年(nian)4季度部分(fen)(fen)產(chan)品漲(zhang)價(jia)。 1、漲(zhang)價(jia)核(he)心原因在(zai)于(yu)需求(qiu)旺盛(sheng),2021年(nian)戶用(yong)新增裝機(ji)同比增長114.5%且(qie)2022年(nian)1月延續高增,印(yin)證此(ci)點。進一步看需求(qiu)旺盛(sheng)的驅動力在(zai)于(yu)經濟性。戶用(yong)項目以(yi)電站(zhan)所有(you)權歸屬劃分(fen)(fen),當(dang)前典(dian)型的商(shang)業模(mo)式可歸結為(wei)農戶現(xian)款、合約(yue)貸款、合作共建(jian)。戶用(yong)大(da)省山東地區(電價(jia)0.395元/
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德業股份
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錦浪科技
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航行五百年的公社達人
2022-03-17 09:08:54
美(mei)聯儲加息點評
??美(mei)(mei)(mei)聯儲(chu)(chu)加息(xi)點(dian)評(ping) ??【宏觀趙偉】3月(yue)議(yi)息(xi)會議(yi)聲(sheng)明中,美(mei)(mei)(mei)聯儲(chu)(chu)加息(xi)25bp,并(bing)表(biao)示將(jiang)持續加息(xi)、縮(suo)表(biao)在即。議(yi)息(xi)聲(sheng)明中,美(mei)(mei)(mei)聯儲(chu)(chu)刪除了疫(yi)情的(de)(de)負(fu)面影(ying)響,著重強調(diao)通脹壓力,討論了俄烏(wu)沖突的(de)(de)可能影(ying)響。 ??作為季末會議(yi),美(mei)(mei)(mei)聯儲(chu)(chu)公布了最新的(de)(de)經濟(ji)預(yu)測(SEP),大(da)幅(fu)上(shang)調(diao)了2022年通脹預(yu)期(qi)(qi),并(bing)下調(diao)了經濟(ji)增長預(yu)期(qi)(qi)。利(li)(li)率點(dian)陣圖(tu)中,美(mei)(mei)(mei)聯儲(chu)(chu)大(da)幅(fu)上(shang)修(xiu)2022-2024年的(de)(de)利(li)(li)率預(yu)測,暗示本(ben)輪(lun)加息(xi)周期(qi)(qi)的(de)(de)幅(fu)度或(huo)超上(shang)輪(lun)。 ??新聞(wen)發布會上(shang),美(mei)(mei)(mei)聯儲(chu)(chu)主席鮑(bao)威爾(er)重申抗通脹為首要任務,淡化經濟(ji)衰退風險。但鮑(bao)威爾(er)的(de)(de)漸進式(shi)措辭中透露偏(pian)溫和(he)的(de)(de)
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貴州茅臺
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五一路(lu)牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-16 22:02:40
半導體材(cai)(cai)料(liao)推薦點評:板塊(kuai)回調(diao)性價比凸(tu)顯,各材(cai)(cai)料(liao)細分龍頭高(gao)成長
[太陽(yang)]【申萬化工】半(ban)導體材料推薦點評:板塊回調性(xing)價(jia)比(bi)凸顯,各材料細分龍頭高成(cheng)長(chang)有望陸續(xu)兌(dui)現 ??晶(jing)圓廠(chang)商新擴產能逐(zhu)漸釋放(fang),材料后周期(qi),2022年(nian)將迎來業(ye)績(ji)兌(dui)現落地。受市場(chang)情緒影響(xiang),材料企(qi)業(ye)估(gu)值回調到(dao)歷史(shi)底(di)部水平,未來三年(nian)各細分領域國(guo)產化龍頭企(qi)業(ye)業(ye)績(ji)高增長(chang),配置性(xing)價(jia)比(bi)凸顯。 ??雅克科技(ji):前驅體2022年(nian)長(chang)鑫、長(chang)存(cun)、美(mei)光(guang)等規模(mo)放(fang)量(liang)收入有望增長(chang)+45%,明年(nian)三星、臺積電等大(da)客戶放(fang)量(liang),持續(xu)高增長(chang)可期(qi)。光(guang)刻膠轉廠(chang)驗證完(wan)成(cheng),利潤率顯著(zhu)提升,宜(yi)興(xing)本土(tu)化工廠(chang)年(nian)底(di)有望建成(cheng),分享國(guo)內進口替代大(da)市場(chang)。對應22\2
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雅克科技
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江化微
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鼎龍股份
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五一路(lu)牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-16 21:07:02
【廣發電子許(xu)興軍團隊】服務器產業鏈捷報(bao)頻(pin)傳,內(nei)存接口芯(xin)片行(xing)業
【廣發電子許興軍團隊】服務(wu)器(qi)產(chan)業(ye)(ye)(ye)(ye)鏈捷報頻傳(chuan),內(nei)(nei)存(cun)接(jie)口(kou)(kou)芯片行(xing)(xing)業(ye)(ye)(ye)(ye)景(jing)(jing)氣(qi)度不(bu)斷推高,持續推薦瀾(lan)起(qi)(qi)科技&聚(ju)辰(chen)股份。 總結內(nei)(nei)存(cun)接(jie)口(kou)(kou)芯片產(chan)業(ye)(ye)(ye)(ye)鏈內(nei)(nei)最新財務(wu)數據和(he)電話(hua)會指引,我們看到DDR5滲透(tou)不(bu)斷推高行(xing)(xing)業(ye)(ye)(ye)(ye)景(jing)(jing)氣(qi)度。 ??產(chan)業(ye)(ye)(ye)(ye)鏈內(nei)(nei)景(jing)(jing)氣(qi)度推高 【瀾(lan)起(qi)(qi)】:22年1-2月(yue)實(shi)現營(ying)收約6.2億元,同(tong)比(bi)增(zeng)長(chang)211%左右;實(shi)現歸母凈利潤約2.2億元,同(tong)比(bi)增(zeng)長(chang)157%左右。 【信(xin)驊】:22年1-2月(yue)營(ying)收YoY+46.6%(21年1-2月(yue)累計營(ying)收同(tong)比(bi)增(zeng)長(chang)3.3%),服務(wu)器(qi)景(jing)(jing)氣(qi)度持續回升(sheng)。 【Rambus】:21Q4業(ye)(ye)(ye)(ye)績超預期。21Q
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瀾起科技
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五一路牛(niu)仔
航行五百年的公社達人
2022-03-23 22:44:28
【醫藥(yao)大漲(zhang)速評(ping)】
【醫(yi)藥(yao)(yao)(yao)大漲速評】 近期(qi)(qi)事件(jian): 今天基于(yu)其他(ta)行業變化(hua),市場對于(yu)國際政策(ce)(ce)的擔(dan)憂邊(bian)際緩和(he) 對于(yu)醫(yi)藥(yao)(yao)(yao)板塊,重申我(wo)們此(ci)前觀(guan)點: 1、醫(yi)藥(yao)(yao)(yao)邊(bian)際樂觀(guan),關注(zhu)醫(yi)藥(yao)(yao)(yao) 2、此(ci)前限制醫(yi)藥(yao)(yao)(yao)的兩個因素預(yu)(yu)期(qi)(qi)逐步消化(hua)。國際化(hua)政策(ce)(ce)短期(qi)(qi)落地(di)預(yu)(yu)期(qi)(qi)好轉;國內政策(ce)(ce)不會更(geng)差,尋找政策(ce)(ce)避(bi)風港 3、短期(qi)(qi)布局醫(yi)藥(yao)(yao)(yao)一季報高增長公(gong)司(CXO、生命科學上游(you)、疫苗、眼科、部分器械上游(you)、部分品(pin)牌(pai)中(zhong)藥(yao)(yao)(yao)和(he)部分原料藥(yao)(yao)(yao)),中(zhong)長期(qi)(qi)要尋找能穿越政策(ce)(ce)新(xin)周(zhou)期(qi)(qi)的公(gong)司(會更(geng)多出現在(zai)上游(you)供應(ying)鏈、科技(ji)創新(xin)、國際化(hua)) 在(zai)主題(ti)上,圍繞著疫情放開這個事件(jian),隨著大家預(yu)(yu)期(qi)(qi)新(xin)冠(guan)疫情產業鏈需
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藥明康德
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五一路牛仔(zi)
航行五百年的公社達人
2022-03-23 08:51:26
晶(jing)科能源TOPCon技(ji)術官方交流會要點(dian)【中信建投(tou)新(xin)能源】
晶(jing)科能(neng)源TOPCon技術(shu)官方交流會(hui)要點(dian)【中信建投新能(neng)源】 昨晚我(wo)們組(zu)織了(le)公(gong)(gong)司技術(shu)交流會(hui),公(gong)(gong)司針對(dui)市場關注的技術(shu)問(wen)題(ti)做出(chu)了(le)答(da)復與解釋,我(wo)們判斷晶(jing)科能(neng)源在topcon電(dian)池技術(shu)上有顯著優勢,是N型高效產(chan)品最(zui)先實現10gw級(ji)以上市場投放的龍(long)頭公(gong)(gong)司,將(jiang)持續享受技術(shu)紅利(li)(li)溢價,目(mu)前(qian)(qian)產(chan)能(neng)投放,爬坡順利(li)(li)成本持續下(xia)降,我(wo)們保持長期看好! 1、目(mu)前(qian)(qian)公(gong)(gong)司合(he)肥(fei)、尖山TOPCon項(xiang)(xiang)目(mu)產(chan)能(neng)均為8GW產(chan)能(neng),合(he)計16GW。合(he)肥(fei)項(xiang)(xiang)目(mu)今年1月投產(chan),尖山項(xiang)(xiang)目(mu)2月投產(chan),兩項(xiang)(xiang)目(mu)達產(chan)時(shi)間相比預期都會(hui)提前(qian)(qian)2-3周。 產(chan)線效率、良率方面,目(mu)前(qian)(qian)新
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晶科能源
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五一路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-23 08:49:27
【民(min)生金屬】怎么看盛新&BYD的(de)合(he)作?
【民生金屬】怎么看盛新&BYD的(de)(de)合(he)作(zuo)? 1、對(dui)BYD來說(shuo):寧德(de)、國軒甚至(zhi)億(yi)緯都早(zao)(zao)早(zao)(zao)地(di)(di)將宜春、四川和青(qing)海的(de)(de)資源坑給占了(le),雖(sui)然(ran)BYD起了(le)大(da)早(zao)(zao)(早(zao)(zao)早(zao)(zao)進入(ru)青(qing)海與鹽湖股份合(he)作(zuo)、與融捷是(shi)一(yi)家人),但最(zui)(zui)(zui)后(hou)項目進展(zhan)都大(da)幅低于預期;作(zuo)為鐵鋰的(de)(de)推動者,從資源自給率來說(shuo),BYD是(shi)最(zui)(zui)(zui)低的(de)(de),最(zui)(zui)(zui)后(hou)不得不遠走智利,最(zui)(zui)(zui)后(hou)也鎩羽(yu)而歸。與盛新合(he)作(zuo)也許是(shi)最(zui)(zui)(zui)優的(de)(de)選擇,有足(zu)(zu)夠大(da)的(de)(de)冶煉產(chan)能和足(zu)(zu)夠雄心的(de)(de)老板。 2、對(dui)盛新來說(shuo):BYD合(he)作(zuo)進一(yi)步展(zhan)現了(le)自己在產(chan)業鏈的(de)(de)地(di)(di)位(wei),此前是(shi)與寧德(de)、LG供應氫氧化鋰;同時(shi)缺錢買(mai)礦,今年產(chan)能就要(yao)達到6萬(wan)噸(dun)的(de)(de)產(chan)能
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盛新鋰能
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五一路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-23 08:47:52
【東吳(wu)電新】十四(si)五能源規劃:分布式光伏、風(feng)光大基地(di)并舉,推動
【東吳電(dian)(dian)(dian)(dian)新】十四五(wu)能(neng)(neng)(neng)源(yuan)規(gui)(gui)劃:分(fen)布式光伏(fu)、風(feng)光大(da)基地(di)并舉,推動隔墻售電(dian)(dian)(dian)(dian)! [煙(yan)花]事件:3月22日,國家發展改革委、能(neng)(neng)(neng)源(yuan)局(ju)印(yin)發《“十四五(wu)”現代能(neng)(neng)(neng)源(yuan)體系規(gui)(gui)劃》,文件提(ti)(ti)出(chu):到25年(nian),非化石能(neng)(neng)(neng)源(yuan)消費比重(zhong)提(ti)(ti)高到20%,非化石能(neng)(neng)(neng)源(yuan)發電(dian)(dian)(dian)(dian)量(liang)(liang)比重(zhong)達39%,電(dian)(dian)(dian)(dian)氣化水平持續提(ti)(ti)升,電(dian)(dian)(dian)(dian)能(neng)(neng)(neng)占終端用能(neng)(neng)(neng)比重(zhong)達30%。 [玫瑰]空(kong)間十足,強(qiang)推風(feng)光!據國家能(neng)(neng)(neng)源(yuan)局(ju)數(shu)據,21年(nian)全國可再生能(neng)(neng)(neng)源(yuan)發電(dian)(dian)(dian)(dian)量(liang)(liang)為2.48萬億千(qian)瓦時,占全社會用電(dian)(dian)(dian)(dian)量(liang)(liang)的29.8%,其中風(feng)電(dian)(dian)(dian)(dian)、光伏(fu)發電(dian)(dian)(dian)(dian)分(fen)別占7.9%和(he)3.9%。《規(gui)(gui)劃》提(ti)(ti)出(chu)到25年(nian)非化石能(neng)(neng)(neng)源(yuan)消費/發電(dian)(dian)(dian)(dian)量(liang)(liang)比重(zhong)
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隆基綠能
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陽光電源
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通威股份
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五一路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-23 08:45:24
【中金(jin)電新公(gong)用環保】華能國(guo)際2021年(nian)業績First tak
【中(zhong)金電(dian)(dian)新(xin)公用環保(bao)】華能國際2021年業績First take [玫瑰]業績符合公司指(zhi)引:全年營(ying)業收(shou)入同(tong)比(bi)+20.75%至2046.1億元,歸(gui)母凈虧(kui)損(sun)102.6億(2020:盈利(li)45.6億元),每股收(shou)益為-0.79 元。業績符合此(ci)前(qian)快(kuai)報指(zhi)引。 [太陽]主要經營(ying)數據(ju): [玫瑰]2021年公司發電(dian)(dian)量同(tong)比(bi)+13.2%,境(jing)內平均上(shang)網電(dian)(dian)價為同(tong)比(bi)+4.4%至431.88元/兆瓦時。境(jing)內分電(dian)(dian)源(yuan)經營(ying)情況如下: (1)火(huo)電(dian)(dian):收(shou)入同(tong)比(bi)+18.75%至1771.79億元(售電(dian)(dian)量同(tong)比(bi)+11.8%,電(dian)(dian)價+6.2%),毛利(li)
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華能國際
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五一路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-22 23:44:52
國金(jin)氫能&燃料電池】香港(gang)萬德通訊社報(bao)道(dao),國家(jia)發改委(wei)將(jiang)于3.2
??【國金氫(qing)能(neng)&燃料電池】香港萬德通(tong)訊社(she)報道,國家發(fa)改委將(jiang)于3.23日(ri)上午(wu)10:00召開新聞發(fa)布會介紹氫(qing)能(neng)產業(ye)(ye)發(fa)展中長期規劃(hua)(2021-2035年),點評如(ru)下: ?? 核心在“中長期”:中長期氫(qing)能(neng)規劃(hua)意味著重點不(bu)僅(jin)在交通(tong)領(ling)域,更(geng)(geng)重要的是(shi)諸(zhu)如(ru)供暖、化(hua)工(gong)、煉鋼(gang)、發(fa)電等不(bu)引入氫(qing)能(neng)則無法深度(du)脫碳的領(ling)域。“中長期”意味著涉及范圍(wei)更(geng)(geng)廣(guang)、規劃(hua)目標更(geng)(geng)大(da),氫(qing)能(neng)將(jiang)迎(ying)來“黃金”發(fa)展時代。 ?? 利好哪(na)些環節?氫(qing)能(neng)規劃(hua)更(geng)(geng)傾向于注重氫(qing)全產業(ye)(ye)鏈的設計,目的是(shi)配合國家的“雙碳”規劃(hua),因此上游綠氫(qing)制備以及氫(qing)在大(da)工(gong)業(ye)(ye)、大(da)化(hua)工(gong)的應
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九豐能源
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美錦能源
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五一路牛(niu)仔(zi)
航行五百年的公社達人
2022-03-22 23:42:43
招商有色】銀泰黃(huang)(huang)金:高增長低估值黃(huang)(huang)金公(gong)司(si)
【招商(shang)有(you)色】銀(yin)泰黃金:高(gao)增長低估值黃金公司(si) [玫瑰(gui)]金礦(kuang)(kuang)稟賦優異,產(chan)(chan)量(liang)有(you)望實現(xian)2年(nian)翻倍。公司(si)旗(qi)下三大礦(kuang)(kuang)業(ye)(ye)公司(si)平均品位(wei)(wei)為(wei)4.22g/t,處同(tong)業(ye)(ye)第一(yi)梯隊;礦(kuang)(kuang)產(chan)(chan)金單(dan)位(wei)(wei)成(cheng)本(ben)2020年(nian)142元/克,毛(mao)利(li)率高(gao)達64%。新收購(gou)芒(mang)市(shi)礦(kuang)(kuang)山雖然品位(wei)(wei)不(bu)高(gao),但由于露天開采,單(dan)位(wei)(wei)成(cheng)本(ben)預計低于100g/t。隨著芒(mang)市(shi)金礦(kuang)(kuang)產(chan)(chan)能釋放(fang)(fang),預計公司(si)2021-23礦(kuang)(kuang)產(chan)(chan)金產(chan)(chan)量(liang)為(wei)8.5、11.8和(he)15.9噸。 [玫瑰(gui)]玉龍(long)礦(kuang)(kuang)業(ye)(ye)技改助力產(chan)(chan)量(liang)釋放(fang)(fang)。2021年(nian)恢復正常生產(chan)(chan)狀態,今年(nian)礦(kuang)(kuang)石(shi)處理量(liang)有(you)望由80萬噸提升至120萬噸。 [玫瑰(gui)]負債(zhai)率低且現(xian)金
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山金國際
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五一路牛(niu)仔(zi)
航行五百年的公社達人
2022-03-22 23:41:38
【中泰地產(chan)】為何看好(hao)地產(chan)股的全(quan)年(nian)機會?
【中泰地(di)產】為何看好地(di)產股的(de)全年機會? ??本(ben)輪下(xia)行有什么不(bu)同? 本(ben)輪地(di)產的(de)核(he)心區(qu)(qu)別(bie)在于供給不(bu)足(zu)。經(jing)歷2018年至今的(de)長期(qi)去庫存(cun),華(hua)中、華(hua)東、華(hua)南、西南四(si)大區(qu)(qu)域(yu)住宅去化周期(qi)在1.5年以(yi)內(nei),且為難以(yi)去化的(de)老(lao)舊無效庫存(cun),但(dan)銷售(shou)(shou)面積(ji)占全國銷售(shou)(shou)面積(ji)的(de)比例超過(guo)80%。 因此本(ben)輪市(shi)場(chang)復蘇的(de)前(qian)提是(shi)核(he)心區(qu)(qu)域(yu)供給先(xian)于需求復蘇,目前(qian)總量政(zheng)策寬(kuan)松的(de)環境(jing)下(xia),鉗制市(shi)場(chang)復蘇的(de)關鍵并非(fei)政(zheng)策,而是(shi)供給的(de)彈性。 ??政(zheng)策的(de)力度(du)是(shi)否(fou)不(bu)足(zu)? 市(shi)場(chang)對(dui)目前(qian)數(shu)據的(de)快速下(xia)行和擠牙膏式(shi)的(de)政(zheng)策節奏,產生的(de)悲觀預期(qi)導致了近期(qi)龍頭股價偏弱。 我們了
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信達地產
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五一(yi)路(lu)牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-18 12:03:38
【上機數控】獲鈞達股份旗下43億硅(gui)片大(da)單;一季度硅(gui)片景(jing)氣向上
【上(shang)機數控(kong)】獲(huo)鈞達股份旗下(xia)43億硅片大單;一季度硅片景(jing)氣向上(shang)、盈利(li)將回(hui)升(sheng)[福] ?獲(huo)捷(jie)泰43億硅片訂單;2022-2025年合計(ji)簽單近390億元(yuan);Q1硅片景(jing)氣度向上(shang) 1、硅片訂單:獲(huo)電(dian)池企(qi)業(ye)捷(jie)泰科技(ji)(鈞達股份控(kong)股51%)43億硅片訂單,預計(ji)對應約5GW,預計(ji)總金額43.42億元(yuan)(含(han)稅(shui))。 2、2021年捷(jie)泰凈利(li)潤達2.25億元(yuan),此前為光(guang)伏電(dian)池龍(long)頭之一展宇新能源旗下(xia)電(dian)池業(ye)務(wu)。捷(jie)泰計(ji)劃總投資(zi)112億元(yuan)建16GWTOPCon電(dian)池。 3、目前公司客戶(hu)已覆蓋優(you)質(zhi)組件(jian)設備龍(long)頭企(qi)業(ye)、電(dian)池片龍(long)頭企(qi)業(ye)。2022-
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弘元綠能
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五一路(lu)牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-18 11:37:02
各位領導同事, 以下為王宏(hong)遠路演紀要,供參考。
各位領導同(tong)事, 以下(xia)為王宏遠路演紀要(yao),供參考。 核心觀點(dian): 1. 俄烏(wu)戰(zhan)(zhan)爭和金融(rong)絞(jiao)殺戰(zhan)(zhan),令(ling)中央受(shou)到很大沖擊,昨天金穩委的(de)(de)(de)表態體現高層對(dui)資本(ben)市場前所未有的(de)(de)(de)重(zhong)視,是中國(guo)資本(ben)市場三十多年來最大的(de)(de)(de)利好,是長牛慢(man)牛的(de)(de)(de)起點(dian)。 2. 人(ren)民幣必須也一定要(yao)加強國(guo)際化,避免以后被西(xi)方凍結外匯(hui)儲(chu)(chu)備(bei)。 3. 戰(zhan)(zhan)略性(xing)看(kan)多港股(gu)。 4. 增持黃金。 主要(yao)內容: 1. 俄烏(wu)戰(zhan)(zhan)爭西(xi)方國(guo)家無視基本(ben)規(gui)則沒(mei)收凍結俄羅斯(si)資產使得外匯(hui)儲(chu)(chu)備(bei)多元化概念受(shou)到嚴重(zhong)挑(tiao)戰(zhan)(zhan),這次(ci)事件后世(shi)界上(shang)的(de)(de)(de)儲(chu)(chu)備(bei)貨幣只剩下(xia)西(xi)方系貨幣、人(ren)民幣和黃金。沒(mei)有制裁俄羅斯(si)的(de)(de)(de)這批
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貴州茅臺
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五一(yi)路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-17 12:34:02
【天風(feng)醫藥(yao)楊松團隊】輝瑞Paxlovid MPP授(shou)權點評(ping):
【天風醫(yi)藥(yao)(yao)(yao)(yao)楊松團隊】輝瑞Paxlovid MPP授權(quan)(quan)點評(ping): 事件:3月18日,日內瓦(wa)藥(yao)(yao)(yao)(yao)品專(zhuan)利池(Medicines PatentPool, MPP)組織宣布,已與全球35家藥(yao)(yao)(yao)(yao)企簽署協議(yi),允許其生產輝瑞新冠口服藥(yao)(yao)(yao)(yao)Paxlovid nirmatrelvir原料藥(yao)(yao)(yao)(yao)或制劑(ji),包括5家中(zhong)國企業(ye),分別是(shi)上海(hai)迪(di)賽諾、華海(hai)藥(yao)(yao)(yao)(yao)業(ye)、普洛(luo)藥(yao)(yao)(yao)(yao)業(ye)、復星(xing)醫(yi)藥(yao)(yao)(yao)(yao)、九(jiu)洲(zhou)藥(yao)(yao)(yao)(yao)業(ye),其中(zhong)普洛(luo)藥(yao)(yao)(yao)(yao)業(ye)和九(jiu)州藥(yao)(yao)(yao)(yao)業(ye)獲批生產原料藥(yao)(yao)(yao)(yao),上海(hai)迪(di)賽諾、華海(hai)藥(yao)(yao)(yao)(yao)業(ye)、復星(xing)醫(yi)藥(yao)(yao)(yao)(yao)可同(tong)時生產原料藥(yao)(yao)(yao)(yao)和制劑(ji)。 點評(ping): 1. 輝瑞Paxlovid的(de)MPP授權(quan)(quan)有望顯著擴大(da)市(shi)場空
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五一路牛(niu)仔
航行五百年的公社達人
2022-03-17 11:26:11
【長江(jiang)電新】光(guang)伏(fu):下游(you)需求旺(wang)盛(sheng),戶用(yong)逆變器(qi)再迎漲價
【長江電(dian)新(xin)】光伏:下游需求(qiu)旺盛,戶(hu)(hu)用(yong)逆變(bian)(bian)器再迎(ying)漲(zhang)(zhang)(zhang)價(jia) 事件:根據經銷商(shang)反饋,國(guo)內戶(hu)(hu)用(yong)逆變(bian)(bian)器將再次迎(ying)漲(zhang)(zhang)(zhang)價(jia)。2021年(nian)(nian)以來,國(guo)內逆變(bian)(bian)器產品有過(guo)兩(liang)次漲(zhang)(zhang)(zhang)價(jia),分別為2021年(nian)(nian)4月戶(hu)(hu)用(yong)逆變(bian)(bian)器價(jia)格上(shang)調10%-15%以及(ji)2021年(nian)(nian)4季度部(bu)分產品漲(zhang)(zhang)(zhang)價(jia)。 1、漲(zhang)(zhang)(zhang)價(jia)核心原因在于需求(qiu)旺盛,2021年(nian)(nian)戶(hu)(hu)用(yong)新(xin)增裝機(ji)同比增長114.5%且(qie)2022年(nian)(nian)1月延續高增,印證此(ci)點。進一步(bu)看(kan)需求(qiu)旺盛的驅(qu)動力在于經濟(ji)性(xing)。戶(hu)(hu)用(yong)項目以電(dian)站所有權歸(gui)屬劃分,當(dang)前典型的商(shang)業(ye)模式可歸(gui)結為農戶(hu)(hu)現款、合約貸款、合作共建。戶(hu)(hu)用(yong)大省(sheng)山東地區(電(dian)價(jia)0.395元/
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德業股份
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五一路牛(niu)仔
航行五百年的公社達人
2022-03-17 09:08:54
美聯(lian)儲加(jia)息點評
??美(mei)聯(lian)儲(chu)(chu)加(jia)息(xi)點評(ping) ??【宏觀趙偉(wei)】3月議(yi)息(xi)會議(yi)聲(sheng)明中,美(mei)聯(lian)儲(chu)(chu)加(jia)息(xi)25bp,并(bing)表(biao)示將持(chi)續加(jia)息(xi)、縮表(biao)在即。議(yi)息(xi)聲(sheng)明中,美(mei)聯(lian)儲(chu)(chu)刪(shan)除了(le)(le)(le)疫情的負面影響(xiang),著(zhu)重(zhong)強調(diao)通脹壓(ya)力,討論了(le)(le)(le)俄(e)烏沖突的可能(neng)影響(xiang)。 ??作為季末(mo)會議(yi),美(mei)聯(lian)儲(chu)(chu)公布(bu)了(le)(le)(le)最新的經濟預測(SEP),大幅上調(diao)了(le)(le)(le)2022年(nian)通脹預期(qi),并(bing)下調(diao)了(le)(le)(le)經濟增長預期(qi)。利率點陣圖中,美(mei)聯(lian)儲(chu)(chu)大幅上修2022-2024年(nian)的利率預測,暗示本輪加(jia)息(xi)周(zhou)期(qi)的幅度或超上輪。 ??新聞發布(bu)會上,美(mei)聯(lian)儲(chu)(chu)主席鮑威(wei)爾重(zhong)申抗通脹為首要任務,淡化經濟衰(shuai)退風險。但鮑威(wei)爾的漸進式措辭中透(tou)露偏(pian)溫和的
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貴州茅臺
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五一路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-16 22:02:40
半導體材料(liao)推薦(jian)點評:板塊(kuai)回(hui)調性價(jia)比凸顯,各材料(liao)細分(fen)龍頭高(gao)成長
[太陽]【申(shen)萬化(hua)工(gong)】半導體(ti)材(cai)(cai)料(liao)推薦點評:板塊回調性價(jia)比(bi)凸顯(xian),各(ge)(ge)材(cai)(cai)料(liao)細(xi)分(fen)龍(long)頭高(gao)成長(chang)有(you)望陸續(xu)兌(dui)現(xian) ??晶圓廠商新擴產能逐漸釋放,材(cai)(cai)料(liao)后周期,2022年將(jiang)迎來(lai)業績(ji)兌(dui)現(xian)落地。受(shou)市(shi)場情緒影響(xiang),材(cai)(cai)料(liao)企業估值回調到歷史底(di)部(bu)水(shui)平,未來(lai)三年各(ge)(ge)細(xi)分(fen)領域國產化(hua)龍(long)頭企業業績(ji)高(gao)增(zeng)長(chang),配置性價(jia)比(bi)凸顯(xian)。 ??雅克科技:前驅(qu)體(ti)2022年長(chang)鑫、長(chang)存(cun)、美光(guang)等(deng)規模放量(liang)收入有(you)望增(zeng)長(chang)+45%,明(ming)年三星、臺積電等(deng)大(da)客戶放量(liang),持續(xu)高(gao)增(zeng)長(chang)可(ke)期。光(guang)刻膠轉廠驗證完(wan)成,利潤率顯(xian)著提升,宜興本土化(hua)工(gong)廠年底(di)有(you)望建成,分(fen)享國內進口替代大(da)市(shi)場。對應22\2
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五一(yi)路牛仔(zi)
航行五百年的公社達人
2022-03-16 21:07:02
【廣發電子許興(xing)軍團隊】服(fu)務器產(chan)業(ye)鏈捷報頻傳,內存接(jie)口芯片(pian)行業(ye)
【廣發電子許(xu)興軍團(tuan)隊】服務器產(chan)業(ye)(ye)鏈(lian)(lian)捷報頻傳(chuan),內存接口(kou)芯(xin)片(pian)行(xing)業(ye)(ye)景(jing)(jing)氣度(du)不斷(duan)(duan)推高(gao),持(chi)續(xu)推薦瀾起科(ke)技&聚辰股(gu)份。 總結內存接口(kou)芯(xin)片(pian)產(chan)業(ye)(ye)鏈(lian)(lian)內最新財務數據(ju)和(he)電話(hua)會(hui)指引,我(wo)們看(kan)到DDR5滲(shen)透不斷(duan)(duan)推高(gao)行(xing)業(ye)(ye)景(jing)(jing)氣度(du)。 ??產(chan)業(ye)(ye)鏈(lian)(lian)內景(jing)(jing)氣度(du)推高(gao) 【瀾起】:22年(nian)(nian)1-2月實(shi)現(xian)營(ying)(ying)收約6.2億(yi)元(yuan),同(tong)比增長211%左右;實(shi)現(xian)歸(gui)母凈利潤約2.2億(yi)元(yuan),同(tong)比增長157%左右。 【信(xin)驊】:22年(nian)(nian)1-2月營(ying)(ying)收YoY+46.6%(21年(nian)(nian)1-2月累(lei)計營(ying)(ying)收同(tong)比增長3.3%),服務器景(jing)(jing)氣度(du)持(chi)續(xu)回(hui)升(sheng)。 【Rambus】:21Q4業(ye)(ye)績超預期。21Q
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五一路(lu)牛仔(zi)
航行五百年的公社達人
2022-03-23 22:44:28
【醫藥(yao)大漲速評】
【醫藥(yao)大漲速評(ping)】 近期(qi)事(shi)件: 今天基于(yu)其他行業變化(hua)(hua),市場(chang)對于(yu)國際(ji)(ji)(ji)政策(ce)的(de)擔憂邊(bian)際(ji)(ji)(ji)緩(huan)和 對于(yu)醫藥(yao)板(ban)塊,重申我們此前(qian)觀點: 1、醫藥(yao)邊(bian)際(ji)(ji)(ji)樂(le)觀,關注醫藥(yao) 2、此前(qian)限制醫藥(yao)的(de)兩個(ge)因素(su)預(yu)(yu)期(qi)逐步(bu)消化(hua)(hua)。國際(ji)(ji)(ji)化(hua)(hua)政策(ce)短期(qi)落地(di)預(yu)(yu)期(qi)好(hao)轉;國內(nei)政策(ce)不會(hui)更差(cha),尋找政策(ce)避風港(gang) 3、短期(qi)布局醫藥(yao)一季報(bao)高增長公司(CXO、生命(ming)科學上(shang)游、疫(yi)苗、眼科、部分器械上(shang)游、部分品牌中(zhong)藥(yao)和部分原料藥(yao)),中(zhong)長期(qi)要尋找能(neng)穿(chuan)越(yue)政策(ce)新周(zhou)期(qi)的(de)公司(會(hui)更多出現在上(shang)游供(gong)應鏈、科技創新、國際(ji)(ji)(ji)化(hua)(hua)) 在主題上(shang),圍(wei)繞著疫(yi)情放開這個(ge)事(shi)件,隨著大家預(yu)(yu)期(qi)新冠疫(yi)情產業鏈需
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藥明康德
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五一(yi)路牛仔(zi)
航行五百年的公社達人
2022-03-23 08:51:26
晶科能(neng)源TOPCon技術官方(fang)交流會(hui)要點【中信建投新能(neng)源】
晶科能(neng)源(yuan)TOPCon技(ji)術官(guan)方交流會要點【中信建投(tou)新(xin)能(neng)源(yuan)】 昨(zuo)晚我們組織了公(gong)司(si)技(ji)術交流會,公(gong)司(si)針對市(shi)場關注(zhu)的技(ji)術問題(ti)做出了答復(fu)與解釋,我們判斷晶科能(neng)源(yuan)在topcon電(dian)池技(ji)術上有顯著優勢(shi),是N型高效產(chan)(chan)品最先實(shi)現10gw級(ji)以上市(shi)場投(tou)放的龍頭(tou)公(gong)司(si),將持續享受技(ji)術紅利(li)溢價(jia),目(mu)(mu)(mu)前(qian)產(chan)(chan)能(neng)投(tou)放,爬坡順利(li)成本持續下降,我們保持長(chang)期看好! 1、目(mu)(mu)(mu)前(qian)公(gong)司(si)合(he)肥(fei)(fei)、尖(jian)山TOPCon項(xiang)目(mu)(mu)(mu)產(chan)(chan)能(neng)均為8GW產(chan)(chan)能(neng),合(he)計16GW。合(he)肥(fei)(fei)項(xiang)目(mu)(mu)(mu)今年1月投(tou)產(chan)(chan),尖(jian)山項(xiang)目(mu)(mu)(mu)2月投(tou)產(chan)(chan),兩(liang)項(xiang)目(mu)(mu)(mu)達產(chan)(chan)時間相比預期都會提前(qian)2-3周。 產(chan)(chan)線(xian)效率、良率方面,目(mu)(mu)(mu)前(qian)新(xin)
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晶科能源
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五一路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-23 08:49:27
【民(min)生金屬】怎(zen)么看(kan)盛新&BYD的合(he)作?
【民生金屬】怎么(me)看盛新(xin)&BYD的合作? 1、對BYD來(lai)說(shuo)(shuo):寧德(de)、國軒(xuan)甚至億緯都(dou)早(zao)早(zao)地(di)將宜春、四川(chuan)和(he)青海的資源坑給占了,雖(sui)然BYD起了大(da)早(zao)(早(zao)早(zao)進入青海與鹽湖股份合作、與融捷是(shi)一(yi)家(jia)人),但最(zui)后(hou)項目進展(zhan)都(dou)大(da)幅(fu)低于(yu)預期;作為鐵鋰的推動者,從資源自給率來(lai)說(shuo)(shuo),BYD是(shi)最(zui)低的,最(zui)后(hou)不得不遠(yuan)走智利,最(zui)后(hou)也(ye)鎩羽而歸。與盛新(xin)合作也(ye)許是(shi)最(zui)優的選(xuan)擇(ze),有(you)足夠大(da)的冶煉產能和(he)足夠雄心的老板。 2、對盛新(xin)來(lai)說(shuo)(shuo):BYD合作進一(yi)步展(zhan)現了自己在產業(ye)鏈的地(di)位,此前是(shi)與寧德(de)、LG供(gong)應氫(qing)氧(yang)化鋰;同時缺錢買礦(kuang),今年(nian)產能就要達到(dao)6萬(wan)噸的產能
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盛新鋰能
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五(wu)一路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-23 08:47:52
【東吳電新】十四五能源規劃:分布式光(guang)伏、風(feng)光(guang)大基地并舉,推動
【東吳電(dian)(dian)新】十四(si)五(wu)能(neng)(neng)源(yuan)(yuan)規劃(hua)(hua):分(fen)布式光(guang)伏、風(feng)(feng)光(guang)大基地并(bing)舉,推(tui)動(dong)隔(ge)墻售電(dian)(dian)! [煙(yan)花]事件(jian):3月22日,國(guo)家(jia)發(fa)(fa)展改(gai)革委、能(neng)(neng)源(yuan)(yuan)局印發(fa)(fa)《“十四(si)五(wu)”現代能(neng)(neng)源(yuan)(yuan)體系規劃(hua)(hua)》,文件(jian)提(ti)(ti)出(chu):到25年(nian),非化(hua)石能(neng)(neng)源(yuan)(yuan)消費(fei)比(bi)重(zhong)(zhong)提(ti)(ti)高(gao)到20%,非化(hua)石能(neng)(neng)源(yuan)(yuan)發(fa)(fa)電(dian)(dian)量(liang)比(bi)重(zhong)(zhong)達(da)(da)39%,電(dian)(dian)氣化(hua)水平持(chi)續提(ti)(ti)升,電(dian)(dian)能(neng)(neng)占終(zhong)端用(yong)(yong)能(neng)(neng)比(bi)重(zhong)(zhong)達(da)(da)30%。 [玫(mei)瑰]空間十足,強(qiang)推(tui)風(feng)(feng)光(guang)!據國(guo)家(jia)能(neng)(neng)源(yuan)(yuan)局數據,21年(nian)全(quan)國(guo)可再(zai)生能(neng)(neng)源(yuan)(yuan)發(fa)(fa)電(dian)(dian)量(liang)為2.48萬億(yi)千瓦時,占全(quan)社會用(yong)(yong)電(dian)(dian)量(liang)的29.8%,其(qi)中風(feng)(feng)電(dian)(dian)、光(guang)伏發(fa)(fa)電(dian)(dian)分(fen)別占7.9%和3.9%。《規劃(hua)(hua)》提(ti)(ti)出(chu)到25年(nian)非化(hua)石能(neng)(neng)源(yuan)(yuan)消費(fei)/發(fa)(fa)電(dian)(dian)量(liang)比(bi)重(zhong)(zhong)
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隆基綠能
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五一路牛仔(zi)
航行五百年的公社達人
2022-03-23 08:45:24
【中金電新公用環保】華能國際(ji)2021年業績First tak
【中金(jin)電(dian)(dian)新公用(yong)環保】華能(neng)國際2021年業績First take [玫瑰]業績符合(he)公司指(zhi)引:全年營業收入(ru)同比(bi)+20.75%至2046.1億(yi)(yi)元(yuan)(yuan)(yuan),歸母凈虧損102.6億(yi)(yi)(2020:盈利(li)45.6億(yi)(yi)元(yuan)(yuan)(yuan)),每股收益為-0.79 元(yuan)(yuan)(yuan)。業績符合(he)此前快報指(zhi)引。 [太陽]主要經(jing)營數據: [玫瑰]2021年公司發(fa)電(dian)(dian)量同比(bi)+13.2%,境內平(ping)均上網電(dian)(dian)價(jia)為同比(bi)+4.4%至431.88元(yuan)(yuan)(yuan)/兆瓦時。境內分(fen)電(dian)(dian)源經(jing)營情況如下(xia): (1)火電(dian)(dian):收入(ru)同比(bi)+18.75%至1771.79億(yi)(yi)元(yuan)(yuan)(yuan)(售(shou)電(dian)(dian)量同比(bi)+11.8%,電(dian)(dian)價(jia)+6.2%),毛利(li)
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華能國際
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五一路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-22 23:44:52
國(guo)金氫能&燃料電池】香港萬德通(tong)訊社報道,國(guo)家(jia)發(fa)改委將(jiang)于3.2
??【國(guo)金氫(qing)(qing)能&燃料電(dian)池(chi)】香港萬德(de)通訊(xun)社報道(dao),國(guo)家發(fa)(fa)改委(wei)將于3.23日(ri)上午10:00召開新(xin)聞發(fa)(fa)布會介紹(shao)氫(qing)(qing)能產業發(fa)(fa)展(zhan)中長期(qi)規(gui)(gui)劃(2021-2035年),點評(ping)如下: ?? 核心在“中長期(qi)”:中長期(qi)氫(qing)(qing)能規(gui)(gui)劃意味著(zhu)重(zhong)點不僅在交(jiao)通領域(yu),更(geng)重(zhong)要的(de)是諸如供暖、化工(gong)、煉(lian)鋼、發(fa)(fa)電(dian)等不引入氫(qing)(qing)能則無(wu)法深度脫(tuo)碳的(de)領域(yu)。“中長期(qi)”意味著(zhu)涉及(ji)(ji)范圍更(geng)廣、規(gui)(gui)劃目標更(geng)大(da)(da),氫(qing)(qing)能將迎來“黃金”發(fa)(fa)展(zhan)時代。 ?? 利好(hao)哪些環(huan)節?氫(qing)(qing)能規(gui)(gui)劃更(geng)傾向于注重(zhong)氫(qing)(qing)全產業鏈的(de)設(she)計,目的(de)是配合(he)國(guo)家的(de)“雙碳”規(gui)(gui)劃,因此(ci)上游綠(lv)氫(qing)(qing)制備以及(ji)(ji)氫(qing)(qing)在大(da)(da)工(gong)業、大(da)(da)化工(gong)的(de)應
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九豐能源
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五(wu)一路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-22 23:42:43
招商有(you)色】銀(yin)泰黃金(jin):高增(zeng)長低估(gu)值(zhi)黃金(jin)公(gong)司
【招商(shang)有色】銀泰(tai)黃金:高增長低估值黃金公(gong)司(si) [玫瑰(gui)]金礦(kuang)(kuang)稟賦優異(yi),產(chan)(chan)量有望實現2年(nian)翻倍。公(gong)司(si)旗下三(san)大礦(kuang)(kuang)業公(gong)司(si)平均(jun)品位(wei)(wei)為4.22g/t,處(chu)(chu)同業第一梯隊;礦(kuang)(kuang)產(chan)(chan)金單位(wei)(wei)成本(ben)2020年(nian)142元/克,毛利(li)率高達64%。新收購芒市(shi)礦(kuang)(kuang)山雖(sui)然品位(wei)(wei)不高,但(dan)由于露天開采,單位(wei)(wei)成本(ben)預(yu)計(ji)低于100g/t。隨(sui)著芒市(shi)金礦(kuang)(kuang)產(chan)(chan)能釋放(fang),預(yu)計(ji)公(gong)司(si)2021-23礦(kuang)(kuang)產(chan)(chan)金產(chan)(chan)量為8.5、11.8和15.9噸(dun)。 [玫瑰(gui)]玉(yu)龍礦(kuang)(kuang)業技改(gai)助力(li)產(chan)(chan)量釋放(fang)。2021年(nian)恢復正常生產(chan)(chan)狀態,今年(nian)礦(kuang)(kuang)石處(chu)(chu)理量有望由80萬噸(dun)提升至120萬噸(dun)。 [玫瑰(gui)]負債率低且現金
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山金國際
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五(wu)一路(lu)牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-22 23:41:38
【中泰(tai)地產(chan)】為(wei)何(he)看好地產(chan)股的全年機會?
【中泰地產】為何看好(hao)地產股的全年(nian)(nian)機(ji)會? ??本輪(lun)下行(xing)有什么不(bu)同? 本輪(lun)地產的核(he)心區(qu)別在于供(gong)給不(bu)足(zu)。經(jing)歷2018年(nian)(nian)至今的長期(qi)(qi)去庫存,華(hua)中、華(hua)東、華(hua)南(nan)、西(xi)南(nan)四大區(qu)域住宅去化周期(qi)(qi)在1.5年(nian)(nian)以(yi)內,且為難以(yi)去化的老舊無效庫存,但銷(xiao)(xiao)售面積占(zhan)全國銷(xiao)(xiao)售面積的比例超過(guo)80%。 因此(ci)本輪(lun)市場(chang)復蘇(su)的前提是(shi)核(he)心區(qu)域供(gong)給先于需求復蘇(su),目前總量政(zheng)策寬松的環(huan)境下,鉗(qian)制(zhi)市場(chang)復蘇(su)的關鍵(jian)并非政(zheng)策,而是(shi)供(gong)給的彈性。 ??政(zheng)策的力(li)度(du)是(shi)否不(bu)足(zu)? 市場(chang)對目前數據(ju)的快速下行(xing)和擠牙膏(gao)式的政(zheng)策節(jie)奏,產生的悲觀預(yu)期(qi)(qi)導致了近期(qi)(qi)龍頭股價(jia)偏弱。 我們了
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信達地產
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五一路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-18 12:03:38
【上(shang)(shang)機數控】獲鈞達股份旗下43億硅片大單(dan);一季度硅片景氣向上(shang)(shang)
【上機(ji)數控】獲(huo)(huo)鈞(jun)達(da)股(gu)(gu)份旗下43億(yi)(yi)硅片(pian)(pian)(pian)大單(dan);一(yi)季(ji)度(du)硅片(pian)(pian)(pian)景氣(qi)向上、盈(ying)利(li)將(jiang)回(hui)升[福] ?獲(huo)(huo)捷(jie)(jie)泰(tai)(tai)43億(yi)(yi)硅片(pian)(pian)(pian)訂(ding)單(dan);2022-2025年合計(ji)(ji)簽單(dan)近390億(yi)(yi)元(yuan)(yuan);Q1硅片(pian)(pian)(pian)景氣(qi)度(du)向上 1、硅片(pian)(pian)(pian)訂(ding)單(dan):獲(huo)(huo)電(dian)(dian)池企業(ye)(ye)(ye)捷(jie)(jie)泰(tai)(tai)科技(ji)(鈞(jun)達(da)股(gu)(gu)份控股(gu)(gu)51%)43億(yi)(yi)硅片(pian)(pian)(pian)訂(ding)單(dan),預(yu)計(ji)(ji)對(dui)應約5GW,預(yu)計(ji)(ji)總金額43.42億(yi)(yi)元(yuan)(yuan)(含稅)。 2、2021年捷(jie)(jie)泰(tai)(tai)凈利(li)潤(run)達(da)2.25億(yi)(yi)元(yuan)(yuan),此(ci)前為光伏電(dian)(dian)池龍(long)頭之一(yi)展(zhan)宇新能源旗下電(dian)(dian)池業(ye)(ye)(ye)務。捷(jie)(jie)泰(tai)(tai)計(ji)(ji)劃總投(tou)資112億(yi)(yi)元(yuan)(yuan)建16GWTOPCon電(dian)(dian)池。 3、目(mu)前公(gong)司客戶已覆蓋優質組件(jian)設備龍(long)頭企業(ye)(ye)(ye)、電(dian)(dian)池片(pian)(pian)(pian)龍(long)頭企業(ye)(ye)(ye)。2022-
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弘元綠能
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五一(yi)路(lu)牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-18 11:37:02
各(ge)位領導同事(shi), 以下(xia)為王宏遠路演紀要(yao),供(gong)參(can)考(kao)。
各位領導(dao)同事(shi)(shi), 以(yi)下為(wei)王宏(hong)遠路演紀要,供(gong)參考。 核心觀點: 1. 俄(e)烏(wu)戰(zhan)爭和金(jin)(jin)融絞殺戰(zhan),令中央(yang)受到(dao)很大沖(chong)擊,昨天金(jin)(jin)穩委(wei)的(de)表態體現高層對資(zi)(zi)(zi)本市(shi)場(chang)前所未(wei)有的(de)重視,是(shi)中國(guo)資(zi)(zi)(zi)本市(shi)場(chang)三(san)十(shi)多年來最(zui)大的(de)利好,是(shi)長牛(niu)慢(man)牛(niu)的(de)起點。 2. 人民(min)幣必須(xu)也一定(ding)要加強國(guo)際化(hua)(hua),避(bi)免以(yi)后被西(xi)方(fang)凍結外(wai)匯儲(chu)備(bei)。 3. 戰(zhan)略性看(kan)多港股。 4. 增持黃金(jin)(jin)。 主要內容: 1. 俄(e)烏(wu)戰(zhan)爭西(xi)方(fang)國(guo)家無視基本規(gui)則沒(mei)(mei)收(shou)凍結俄(e)羅斯資(zi)(zi)(zi)產使得外(wai)匯儲(chu)備(bei)多元化(hua)(hua)概念受到(dao)嚴重挑戰(zhan),這(zhe)次事(shi)(shi)件后世界(jie)上的(de)儲(chu)備(bei)貨(huo)幣只剩下西(xi)方(fang)系貨(huo)幣、人民(min)幣和黃金(jin)(jin)。沒(mei)(mei)有制(zhi)裁俄(e)羅斯的(de)這(zhe)批
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貴州茅臺
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五一路(lu)牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-17 12:34:02
【天風(feng)醫(yi)藥楊松團隊】輝瑞Paxlovid MPP授(shou)權點評:
【天風醫藥(yao)楊(yang)松團(tuan)隊】輝瑞Paxlovid MPP授(shou)(shou)權點評(ping): 事件:3月18日(ri),日(ri)內(nei)瓦(wa)藥(yao)品專利池(Medicines PatentPool, MPP)組織宣布(bu),已與全球35家藥(yao)企簽(qian)署協議(yi),允許其(qi)(qi)生(sheng)產(chan)輝瑞新冠口服藥(yao)Paxlovid nirmatrelvir原料藥(yao)或(huo)制劑,包括5家中國(guo)企業(ye),分別(bie)是上海(hai)迪賽諾、華海(hai)藥(yao)業(ye)、普洛藥(yao)業(ye)、復星(xing)醫藥(yao)、九洲(zhou)藥(yao)業(ye),其(qi)(qi)中普洛藥(yao)業(ye)和(he)九州藥(yao)業(ye)獲批生(sheng)產(chan)原料藥(yao),上海(hai)迪賽諾、華海(hai)藥(yao)業(ye)、復星(xing)醫藥(yao)可(ke)同時(shi)生(sheng)產(chan)原料藥(yao)和(he)制劑。 點評(ping): 1. 輝瑞Paxlovid的MPP授(shou)(shou)權有(you)望顯著(zhu)擴大市場空(kong)
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華海藥業
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普洛藥業
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復星醫藥
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五一路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-17 11:26:11
【長江(jiang)電新】光伏:下游需(xu)求旺盛,戶用逆變(bian)器再(zai)迎漲價
【長(chang)(chang)江電(dian)新】光伏(fu):下游需求旺(wang)盛(sheng)(sheng)(sheng),戶(hu)用(yong)(yong)逆變(bian)器(qi)再(zai)迎漲(zhang)價(jia) 事件(jian):根(gen)據經銷商反饋,國內戶(hu)用(yong)(yong)逆變(bian)器(qi)將(jiang)再(zai)次迎漲(zhang)價(jia)。2021年(nian)以(yi)(yi)(yi)來,國內逆變(bian)器(qi)產(chan)品有(you)(you)過兩(liang)次漲(zhang)價(jia),分別為(wei)(wei)2021年(nian)4月戶(hu)用(yong)(yong)逆變(bian)器(qi)價(jia)格(ge)上調10%-15%以(yi)(yi)(yi)及2021年(nian)4季度部分產(chan)品漲(zhang)價(jia)。 1、漲(zhang)價(jia)核心(xin)原因在于需求旺(wang)盛(sheng)(sheng)(sheng),2021年(nian)戶(hu)用(yong)(yong)新增裝(zhuang)機同比增長(chang)(chang)114.5%且2022年(nian)1月延續高(gao)增,印證(zheng)此點(dian)。進一(yi)步看需求旺(wang)盛(sheng)(sheng)(sheng)的驅(qu)動力在于經濟(ji)性。戶(hu)用(yong)(yong)項目以(yi)(yi)(yi)電(dian)站所有(you)(you)權歸屬劃分,當(dang)前典型的商業模式(shi)可歸結為(wei)(wei)農戶(hu)現款、合約貸款、合作(zuo)共建(jian)。戶(hu)用(yong)(yong)大省山東地區(電(dian)價(jia)0.395元/
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德業股份
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航行五百年的公社達人
2022-03-17 09:08:54
美聯儲(chu)加息(xi)點評
??美(mei)聯儲(chu)(chu)加(jia)息(xi)點(dian)評 ??【宏觀趙偉】3月議(yi)(yi)息(xi)會議(yi)(yi)聲(sheng)明中(zhong),美(mei)聯儲(chu)(chu)加(jia)息(xi)25bp,并表(biao)示將持續加(jia)息(xi)、縮表(biao)在(zai)即。議(yi)(yi)息(xi)聲(sheng)明中(zhong),美(mei)聯儲(chu)(chu)刪(shan)除了(le)疫(yi)情的(de)負面影(ying)響,著重強調(diao)通(tong)脹壓力,討論了(le)俄烏沖突的(de)可能(neng)影(ying)響。 ??作為(wei)季末會議(yi)(yi),美(mei)聯儲(chu)(chu)公(gong)布(bu)了(le)最新的(de)經(jing)濟預(yu)測(SEP),大(da)幅上調(diao)了(le)2022年(nian)通(tong)脹預(yu)期,并下調(diao)了(le)經(jing)濟增長(chang)預(yu)期。利率點(dian)陣圖中(zhong),美(mei)聯儲(chu)(chu)大(da)幅上修2022-2024年(nian)的(de)利率預(yu)測,暗(an)示本輪(lun)加(jia)息(xi)周期的(de)幅度或超(chao)上輪(lun)。 ??新聞發布(bu)會上,美(mei)聯儲(chu)(chu)主席鮑威(wei)爾重申(shen)抗(kang)通(tong)脹為(wei)首要任務,淡化經(jing)濟衰退風險。但鮑威(wei)爾的(de)漸進(jin)式措(cuo)辭中(zhong)透露偏溫(wen)和的(de)
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五一路(lu)牛(niu)仔
航行五百年的公社達人
2022-03-16 22:02:40
半導(dao)體材(cai)料(liao)推薦點評:板塊回(hui)調性價比凸顯,各材(cai)料(liao)細分(fen)龍頭高(gao)成長
[太陽]【申萬化(hua)工】半導體(ti)材料(liao)推薦點評(ping):板塊(kuai)回(hui)調性(xing)(xing)價比凸顯(xian),各材料(liao)細分龍頭高(gao)成長(chang)有望陸續兌現(xian)(xian) ??晶圓(yuan)廠(chang)商(shang)新擴產(chan)能逐(zhu)漸(jian)釋放,材料(liao)后周期,2022年將迎來(lai)業(ye)績(ji)兌現(xian)(xian)落地。受市場情緒影響,材料(liao)企業(ye)估(gu)值(zhi)回(hui)調到(dao)歷史(shi)底部水平,未來(lai)三年各細分領域國產(chan)化(hua)龍頭企業(ye)業(ye)績(ji)高(gao)增(zeng)長(chang),配置性(xing)(xing)價比凸顯(xian)。 ??雅克(ke)科技(ji):前驅體(ti)2022年長(chang)鑫、長(chang)存、美光等規模放量收入(ru)有望增(zeng)長(chang)+45%,明(ming)年三星、臺積(ji)電等大(da)客戶放量,持續高(gao)增(zeng)長(chang)可期。光刻(ke)膠轉廠(chang)驗(yan)證完成,利潤率顯(xian)著提升(sheng),宜興本(ben)土化(hua)工廠(chang)年底有望建成,分享國內進(jin)口(kou)替代大(da)市場。對應22\2
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雅克科技
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江化微
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航行五百年的公社達人
2022-03-16 21:07:02
【廣(guang)發(fa)電子許興軍團隊】服務器產(chan)業鏈(lian)捷報(bao)頻傳,內存接口芯片行業
【廣發電子許興軍團隊】服(fu)務(wu)器(qi)產業(ye)(ye)鏈(lian)捷(jie)報頻(pin)傳(chuan),內存接口芯片(pian)行(xing)業(ye)(ye)景氣(qi)度(du)不斷(duan)推(tui)高,持續推(tui)薦(jian)瀾(lan)起科(ke)技&聚辰股份。 總結(jie)內存接口芯片(pian)產業(ye)(ye)鏈(lian)內最新財務(wu)數據和電話會(hui)指引,我們看到DDR5滲透不斷(duan)推(tui)高行(xing)業(ye)(ye)景氣(qi)度(du)。 ??產業(ye)(ye)鏈(lian)內景氣(qi)度(du)推(tui)高 【瀾(lan)起】:22年1-2月(yue)實現營收(shou)(shou)約6.2億(yi)元,同比(bi)增(zeng)長211%左右;實現歸(gui)母凈利潤約2.2億(yi)元,同比(bi)增(zeng)長157%左右。 【信驊】:22年1-2月(yue)營收(shou)(shou)YoY+46.6%(21年1-2月(yue)累計(ji)營收(shou)(shou)同比(bi)增(zeng)長3.3%),服(fu)務(wu)器(qi)景氣(qi)度(du)持續回升。 【Rambus】:21Q4業(ye)(ye)績超預期。21Q
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瀾起科技
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五一路(lu)牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-23 22:44:28
【醫藥大(da)漲速評】
【醫藥大漲(zhang)速評】 近(jin)期(qi)事件: 今天(tian)基(ji)于(yu)其他行(xing)業變(bian)化(hua),市場(chang)對(dui)(dui)于(yu)國際(ji)政(zheng)策(ce)(ce)的(de)擔憂邊際(ji)緩和 對(dui)(dui)于(yu)醫藥板塊,重(zhong)申我們此前觀點: 1、醫藥邊際(ji)樂(le)觀,關注醫藥 2、此前限(xian)制醫藥的(de)兩個(ge)因素(su)預期(qi)逐步消化(hua)。國際(ji)化(hua)政(zheng)策(ce)(ce)短(duan)期(qi)落地預期(qi)好轉;國內政(zheng)策(ce)(ce)不會(hui)更差,尋找政(zheng)策(ce)(ce)避(bi)風港 3、短(duan)期(qi)布局醫藥一季報(bao)高增(zeng)長(chang)公(gong)(gong)司(CXO、生命科(ke)學上游、疫苗、眼科(ke)、部(bu)分器械上游、部(bu)分品牌中藥和部(bu)分原料藥),中長(chang)期(qi)要尋找能穿(chuan)越政(zheng)策(ce)(ce)新(xin)周期(qi)的(de)公(gong)(gong)司(會(hui)更多出現在上游供應鏈、科(ke)技創新(xin)、國際(ji)化(hua)) 在主題上,圍(wei)繞著(zhu)疫情放開(kai)這(zhe)個(ge)事件,隨著(zhu)大家預期(qi)新(xin)冠疫情產業鏈需(xu)
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藥明康德
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航行五百年的公社達人
2022-03-23 08:51:26
晶科(ke)能(neng)源TOPCon技術官方交流(liu)會(hui)要點【中信建(jian)投新能(neng)源】
晶科能源(yuan)TOPCon技(ji)術(shu)(shu)(shu)官方交流會要點【中信建投新能源(yuan)】 昨晚我們組織了公司(si)(si)(si)技(ji)術(shu)(shu)(shu)交流會,公司(si)(si)(si)針對市場關注的技(ji)術(shu)(shu)(shu)問題做出了答復與解釋,我們判斷晶科能源(yuan)在topcon電池技(ji)術(shu)(shu)(shu)上有顯著優(you)勢(shi),是(shi)N型高效產(chan)(chan)(chan)品(pin)最先實現(xian)10gw級以上市場投放(fang)(fang)的龍頭(tou)公司(si)(si)(si),將持(chi)續(xu)享受技(ji)術(shu)(shu)(shu)紅(hong)利溢(yi)價(jia),目(mu)前(qian)產(chan)(chan)(chan)能投放(fang)(fang),爬坡順利成(cheng)本持(chi)續(xu)下降,我們保持(chi)長(chang)期看好! 1、目(mu)前(qian)公司(si)(si)(si)合(he)(he)肥、尖山TOPCon項目(mu)產(chan)(chan)(chan)能均為8GW產(chan)(chan)(chan)能,合(he)(he)計(ji)16GW。合(he)(he)肥項目(mu)今(jin)年1月投產(chan)(chan)(chan),尖山項目(mu)2月投產(chan)(chan)(chan),兩項目(mu)達產(chan)(chan)(chan)時間相比預期都會提(ti)前(qian)2-3周。 產(chan)(chan)(chan)線效率(lv)(lv)、良率(lv)(lv)方面,目(mu)前(qian)新
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晶科能源
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航行五百年的公社達人
2022-03-23 08:49:27
【民(min)生金屬】怎么看盛新&BYD的合作?
【民生金(jin)屬】怎(zen)么看盛新&BYD的(de)合作(zuo)? 1、對BYD來說(shuo):寧德、國(guo)軒(xuan)甚至(zhi)億緯都(dou)早(zao)早(zao)地(di)將宜春、四川和青(qing)海的(de)資源坑給占(zhan)了,雖然BYD起了大早(zao)(早(zao)早(zao)進入青(qing)海與(yu)(yu)鹽湖(hu)股份合作(zuo)、與(yu)(yu)融捷是一(yi)家人),但(dan)最(zui)后(hou)項目進展都(dou)大幅低于預(yu)期;作(zuo)為(wei)鐵(tie)鋰的(de)推動者,從資源自給率(lv)來說(shuo),BYD是最(zui)低的(de),最(zui)后(hou)不(bu)得不(bu)遠走(zou)智利,最(zui)后(hou)也(ye)鎩羽而(er)歸(gui)。與(yu)(yu)盛新合作(zuo)也(ye)許是最(zui)優的(de)選擇(ze),有足(zu)夠大的(de)冶(ye)煉(lian)產能(neng)和足(zu)夠雄心(xin)的(de)老板。 2、對盛新來說(shuo):BYD合作(zuo)進一(yi)步展現了自己在產業鏈的(de)地(di)位(wei),此前是與(yu)(yu)寧德、LG供應氫氧(yang)化鋰;同時缺錢(qian)買礦,今年產能(neng)就要達到6萬(wan)噸的(de)產能(neng)
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盛新鋰能
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航行五百年的公社達人
2022-03-23 08:47:52
【東(dong)吳(wu)電新】十四五能源規(gui)劃(hua):分布式光伏、風光大基地并舉,推動(dong)
【東吳電(dian)(dian)(dian)新】十四五能(neng)(neng)源(yuan)(yuan)規劃(hua):分布式光(guang)(guang)伏、風(feng)(feng)光(guang)(guang)大基地并舉,推動隔墻售電(dian)(dian)(dian)! [煙花]事(shi)件(jian):3月22日,國家發展改革委(wei)、能(neng)(neng)源(yuan)(yuan)局(ju)印發《“十四五”現代能(neng)(neng)源(yuan)(yuan)體(ti)系規劃(hua)》,文件(jian)提出(chu):到(dao)25年(nian),非化石能(neng)(neng)源(yuan)(yuan)消費比(bi)(bi)重(zhong)(zhong)提高到(dao)20%,非化石能(neng)(neng)源(yuan)(yuan)發電(dian)(dian)(dian)量(liang)比(bi)(bi)重(zhong)(zhong)達39%,電(dian)(dian)(dian)氣化水平持(chi)續提升,電(dian)(dian)(dian)能(neng)(neng)占(zhan)終端用(yong)能(neng)(neng)比(bi)(bi)重(zhong)(zhong)達30%。 [玫瑰]空間十足,強推風(feng)(feng)光(guang)(guang)!據(ju)國家能(neng)(neng)源(yuan)(yuan)局(ju)數據(ju),21年(nian)全(quan)國可(ke)再生能(neng)(neng)源(yuan)(yuan)發電(dian)(dian)(dian)量(liang)為2.48萬(wan)億千瓦時(shi),占(zhan)全(quan)社會用(yong)電(dian)(dian)(dian)量(liang)的29.8%,其中風(feng)(feng)電(dian)(dian)(dian)、光(guang)(guang)伏發電(dian)(dian)(dian)分別占(zhan)7.9%和3.9%。《規劃(hua)》提出(chu)到(dao)25年(nian)非化石能(neng)(neng)源(yuan)(yuan)消費/發電(dian)(dian)(dian)量(liang)比(bi)(bi)重(zhong)(zhong)
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隆基綠能
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2022-03-23 08:45:24
【中金電新公用(yong)環保】華能國際2021年業績First tak
【中金電(dian)新公用環保】華(hua)能(neng)國際2021年業(ye)(ye)(ye)績(ji)First take [玫(mei)瑰(gui)]業(ye)(ye)(ye)績(ji)符合(he)公司指(zhi)引(yin):全(quan)年營業(ye)(ye)(ye)收(shou)入同(tong)比(bi)(bi)+20.75%至(zhi)2046.1億元,歸母凈虧損102.6億(2020:盈利45.6億元),每股(gu)收(shou)益為-0.79 元。業(ye)(ye)(ye)績(ji)符合(he)此前快報指(zhi)引(yin)。 [太陽]主要經營數據(ju): [玫(mei)瑰(gui)]2021年公司發電(dian)量同(tong)比(bi)(bi)+13.2%,境內平(ping)均上網電(dian)價為同(tong)比(bi)(bi)+4.4%至(zhi)431.88元/兆瓦時。境內分(fen)電(dian)源經營情況(kuang)如下: (1)火電(dian):收(shou)入同(tong)比(bi)(bi)+18.75%至(zhi)1771.79億元(售電(dian)量同(tong)比(bi)(bi)+11.8%,電(dian)價+6.2%),毛利
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華能國際
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五(wu)一(yi)路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-22 23:44:52
國金氫能&燃料電池(chi)】香(xiang)港(gang)萬德(de)通訊社報道(dao),國家發改委將(jiang)于3.2
??【國(guo)(guo)金氫(qing)能&燃料電(dian)池】香港(gang)萬(wan)德通訊社報(bao)道(dao),國(guo)(guo)家發(fa)改委(wei)將于3.23日上午10:00召開新聞發(fa)布(bu)會介紹氫(qing)能產業發(fa)展中長期(qi)(qi)規(gui)劃(2021-2035年),點評如下(xia): ?? 核心在(zai)(zai)“中長期(qi)(qi)”:中長期(qi)(qi)氫(qing)能規(gui)劃意味著重點不(bu)僅在(zai)(zai)交通領域,更(geng)重要的是諸(zhu)如供暖、化工、煉鋼、發(fa)電(dian)等不(bu)引入氫(qing)能則無法深度脫碳的領域。“中長期(qi)(qi)”意味著涉及(ji)范圍更(geng)廣、規(gui)劃目(mu)標更(geng)大,氫(qing)能將迎來“黃金”發(fa)展時(shi)代。 ?? 利(li)好哪(na)些環節?氫(qing)能規(gui)劃更(geng)傾向于注重氫(qing)全產業鏈的設(she)計,目(mu)的是配合國(guo)(guo)家的“雙碳”規(gui)劃,因此上游綠氫(qing)制備以(yi)及(ji)氫(qing)在(zai)(zai)大工業、大化工的應
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九豐能源
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美錦能源
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五一(yi)路牛仔
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2022-03-22 23:42:43
招商(shang)有色】銀泰黃金:高增(zeng)長低估值黃金公(gong)司
【招商有色(se)】銀泰黃金(jin)(jin):高(gao)增(zeng)長低估值黃金(jin)(jin)公(gong)司 [玫瑰]金(jin)(jin)礦稟賦優異,產(chan)量有望實現(xian)2年(nian)(nian)翻倍。公(gong)司旗下三(san)大礦業(ye)公(gong)司平(ping)均品位(wei)為(wei)4.22g/t,處(chu)同業(ye)第一(yi)梯(ti)隊;礦產(chan)金(jin)(jin)單位(wei)成本2020年(nian)(nian)142元/克,毛利(li)率(lv)高(gao)達(da)64%。新收(shou)購芒(mang)市(shi)礦山雖然品位(wei)不高(gao),但由于露天開采(cai),單位(wei)成本預計低于100g/t。隨(sui)著芒(mang)市(shi)金(jin)(jin)礦產(chan)能釋放(fang)(fang),預計公(gong)司2021-23礦產(chan)金(jin)(jin)產(chan)量為(wei)8.5、11.8和15.9噸。 [玫瑰]玉龍礦業(ye)技改助力(li)產(chan)量釋放(fang)(fang)。2021年(nian)(nian)恢復正常生產(chan)狀態,今年(nian)(nian)礦石處(chu)理量有望由80萬(wan)噸提升(sheng)至120萬(wan)噸。 [玫瑰]負債率(lv)低且現(xian)金(jin)(jin)
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山金國際
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航行五百年的公社達人
2022-03-22 23:41:38
【中(zhong)泰地產】為何(he)看好地產股(gu)的(de)全年機會?
【中(zhong)泰地(di)產】為何看(kan)好地(di)產股(gu)的(de)(de)(de)(de)全年(nian)(nian)機(ji)會? ??本輪下行有什(shen)么不同(tong)? 本輪地(di)產的(de)(de)(de)(de)核心區(qu)別在(zai)于供(gong)給(gei)不足。經歷(li)2018年(nian)(nian)至今的(de)(de)(de)(de)長期(qi)去庫(ku)(ku)存,華(hua)中(zhong)、華(hua)東、華(hua)南、西南四大區(qu)域住宅(zhai)去化(hua)周期(qi)在(zai)1.5年(nian)(nian)以內,且為難以去化(hua)的(de)(de)(de)(de)老舊無(wu)效庫(ku)(ku)存,但銷售面積(ji)占全國(guo)銷售面積(ji)的(de)(de)(de)(de)比(bi)例(li)超過80%。 因此(ci)本輪市(shi)場(chang)復(fu)蘇的(de)(de)(de)(de)前(qian)提是核心區(qu)域供(gong)給(gei)先于需求復(fu)蘇,目前(qian)總量政策(ce)寬(kuan)松(song)的(de)(de)(de)(de)環境下,鉗制(zhi)市(shi)場(chang)復(fu)蘇的(de)(de)(de)(de)關鍵并非政策(ce),而是供(gong)給(gei)的(de)(de)(de)(de)彈性(xing)。 ??政策(ce)的(de)(de)(de)(de)力度是否不足? 市(shi)場(chang)對目前(qian)數據(ju)的(de)(de)(de)(de)快速下行和擠牙膏式的(de)(de)(de)(de)政策(ce)節奏,產生的(de)(de)(de)(de)悲觀(guan)預期(qi)導(dao)致(zhi)了(le)近期(qi)龍頭股(gu)價偏弱。 我們(men)了(le)
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信達地產
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五一路牛(niu)仔(zi)
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2022-03-18 12:03:38
【上(shang)機數控(kong)】獲鈞達股份旗下43億硅片(pian)大(da)單(dan);一季度硅片(pian)景(jing)氣向上(shang)
【上(shang)機數控(kong)】獲鈞達(da)股(gu)份旗(qi)下(xia)43億(yi)(yi)硅片(pian)(pian)大(da)單;一季度(du)硅片(pian)(pian)景氣向上(shang)、盈(ying)利(li)將(jiang)回升(sheng)[福] ?獲捷泰(tai)(tai)(tai)43億(yi)(yi)硅片(pian)(pian)訂單;2022-2025年(nian)合計簽單近390億(yi)(yi)元;Q1硅片(pian)(pian)景氣度(du)向上(shang) 1、硅片(pian)(pian)訂單:獲電(dian)池(chi)企(qi)業(ye)捷泰(tai)(tai)(tai)科(ke)技(鈞達(da)股(gu)份控(kong)股(gu)51%)43億(yi)(yi)硅片(pian)(pian)訂單,預(yu)計對應(ying)約5GW,預(yu)計總(zong)金(jin)額43.42億(yi)(yi)元(含稅)。 2、2021年(nian)捷泰(tai)(tai)(tai)凈利(li)潤(run)達(da)2.25億(yi)(yi)元,此前為(wei)光伏(fu)電(dian)池(chi)龍(long)頭(tou)(tou)之(zhi)一展宇新能源旗(qi)下(xia)電(dian)池(chi)業(ye)務。捷泰(tai)(tai)(tai)計劃總(zong)投資112億(yi)(yi)元建16GWTOPCon電(dian)池(chi)。 3、目(mu)前公司客戶(hu)已(yi)覆蓋優質組件(jian)設備龍(long)頭(tou)(tou)企(qi)業(ye)、電(dian)池(chi)片(pian)(pian)龍(long)頭(tou)(tou)企(qi)業(ye)。2022-
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弘元綠能
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五一路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-18 11:37:02
各位領導同事, 以下為王宏(hong)遠路演紀(ji)要,供參(can)考。
各(ge)位(wei)領導(dao)同事(shi), 以下為(wei)王宏遠路演紀要(yao)(yao),供參考。 核(he)心(xin)觀點: 1. 俄烏戰(zhan)(zhan)(zhan)爭和金融絞殺戰(zhan)(zhan)(zhan),令中央受到很大(da)沖擊,昨(zuo)天金穩委的表(biao)態體現高(gao)層對資本(ben)市(shi)場前所未有(you)的重視,是(shi)中國資本(ben)市(shi)場三十多(duo)(duo)(duo)年來最大(da)的利好,是(shi)長牛慢牛的起(qi)點。 2. 人民幣(bi)必須也一定要(yao)(yao)加強國際化(hua),避免以后被西方(fang)凍結外匯(hui)儲備。 3. 戰(zhan)(zhan)(zhan)略性看(kan)多(duo)(duo)(duo)港股(gu)。 4. 增持(chi)黃金。 主(zhu)要(yao)(yao)內(nei)容: 1. 俄烏戰(zhan)(zhan)(zhan)爭西方(fang)國家無視基本(ben)規則(ze)沒收凍結俄羅斯(si)資產使得(de)外匯(hui)儲備多(duo)(duo)(duo)元化(hua)概念受到嚴重挑戰(zhan)(zhan)(zhan),這(zhe)次事(shi)件后世界上的儲備貨幣(bi)只剩下西方(fang)系貨幣(bi)、人民幣(bi)和黃金。沒有(you)制裁俄羅斯(si)的這(zhe)批
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貴州茅臺
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五(wu)一路牛仔(zi)
航行五百年的公社達人
2022-03-17 12:34:02
【天風醫藥(yao)楊松團隊】輝(hui)瑞(rui)Paxlovid MPP授權點評(ping):
【天風醫(yi)藥楊松(song)團隊】輝瑞(rui)Paxlovid MPP授權點(dian)(dian)評: 事件:3月18日,日內瓦藥品(pin)專利池(Medicines PatentPool, MPP)組織宣布,已與全球35家(jia)藥企簽署協議,允許其(qi)(qi)生產輝瑞(rui)新(xin)冠口(kou)服藥Paxlovid nirmatrelvir原料(liao)藥或制劑,包括(kuo)5家(jia)中國企業(ye)(ye),分別是上海(hai)(hai)迪(di)賽諾、華海(hai)(hai)藥業(ye)(ye)、普(pu)洛藥業(ye)(ye)、復(fu)星醫(yi)藥、九洲藥業(ye)(ye),其(qi)(qi)中普(pu)洛藥業(ye)(ye)和九州(zhou)藥業(ye)(ye)獲(huo)批(pi)生產原料(liao)藥,上海(hai)(hai)迪(di)賽諾、華海(hai)(hai)藥業(ye)(ye)、復(fu)星醫(yi)藥可同時生產原料(liao)藥和制劑。 點(dian)(dian)評: 1. 輝瑞(rui)Paxlovid的MPP授權有望顯(xian)著擴大市場空
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華海藥業
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普洛藥業
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復星醫藥
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五一(yi)路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-17 11:26:11
【長江電新】光(guang)伏(fu):下游需求旺盛,戶用(yong)逆變器再迎漲價
【長(chang)江電(dian)(dian)新】光伏:下游需求旺盛,戶(hu)(hu)(hu)(hu)用(yong)(yong)逆(ni)變器(qi)再(zai)迎(ying)漲(zhang)價(jia)(jia)(jia)(jia)(jia) 事件(jian):根據經銷商反饋,國內戶(hu)(hu)(hu)(hu)用(yong)(yong)逆(ni)變器(qi)將再(zai)次迎(ying)漲(zhang)價(jia)(jia)(jia)(jia)(jia)。2021年以來,國內逆(ni)變器(qi)產(chan)品有過兩次漲(zhang)價(jia)(jia)(jia)(jia)(jia),分別為2021年4月戶(hu)(hu)(hu)(hu)用(yong)(yong)逆(ni)變器(qi)價(jia)(jia)(jia)(jia)(jia)格上調(diao)10%-15%以及2021年4季度部分產(chan)品漲(zhang)價(jia)(jia)(jia)(jia)(jia)。 1、漲(zhang)價(jia)(jia)(jia)(jia)(jia)核心原因在于需求旺盛,2021年戶(hu)(hu)(hu)(hu)用(yong)(yong)新增裝機同比(bi)增長(chang)114.5%且2022年1月延(yan)續高增,印證此點。進一(yi)步(bu)看(kan)需求旺盛的驅(qu)動力在于經濟性。戶(hu)(hu)(hu)(hu)用(yong)(yong)項目以電(dian)(dian)站所有權歸(gui)屬劃分,當前(qian)典型的商業模式可(ke)歸(gui)結為農戶(hu)(hu)(hu)(hu)現款、合約貸(dai)款、合作共(gong)建。戶(hu)(hu)(hu)(hu)用(yong)(yong)大(da)省山東地區(電(dian)(dian)價(jia)(jia)(jia)(jia)(jia)0.395元/
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德業股份
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錦浪科技
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五一路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-17 09:08:54
美(mei)聯儲(chu)加息點評
??美聯(lian)儲(chu)(chu)加(jia)息(xi)(xi)(xi)(xi)(xi)點評 ??【宏觀(guan)趙偉】3月議(yi)息(xi)(xi)(xi)(xi)(xi)會(hui)(hui)議(yi)聲明(ming)(ming)中,美聯(lian)儲(chu)(chu)加(jia)息(xi)(xi)(xi)(xi)(xi)25bp,并表(biao)示(shi)將持續加(jia)息(xi)(xi)(xi)(xi)(xi)、縮表(biao)在即(ji)。議(yi)息(xi)(xi)(xi)(xi)(xi)聲明(ming)(ming)中,美聯(lian)儲(chu)(chu)刪(shan)除了(le)疫情的(de)(de)(de)(de)負面影響,著重強調(diao)通脹(zhang)壓力,討論了(le)俄烏沖(chong)突的(de)(de)(de)(de)可能影響。 ??作為(wei)季末會(hui)(hui)議(yi),美聯(lian)儲(chu)(chu)公布了(le)最新的(de)(de)(de)(de)經(jing)濟(ji)預測(SEP),大幅上調(diao)了(le)2022年通脹(zhang)預期,并下調(diao)了(le)經(jing)濟(ji)增長預期。利(li)率點陣圖(tu)中,美聯(lian)儲(chu)(chu)大幅上修2022-2024年的(de)(de)(de)(de)利(li)率預測,暗示(shi)本輪加(jia)息(xi)(xi)(xi)(xi)(xi)周(zhou)期的(de)(de)(de)(de)幅度或超上輪。 ??新聞發布會(hui)(hui)上,美聯(lian)儲(chu)(chu)主席鮑威爾重申抗通脹(zhang)為(wei)首要任(ren)務,淡化(hua)經(jing)濟(ji)衰退風險。但(dan)鮑威爾的(de)(de)(de)(de)漸(jian)進式措辭中透露偏溫和的(de)(de)(de)(de)
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五一路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-16 22:02:40
半導體材料(liao)(liao)推薦(jian)點評:板塊回(hui)調性價比凸顯(xian),各材料(liao)(liao)細分龍(long)頭高成長
[太陽(yang)]【申萬化(hua)工】半導體材(cai)(cai)料(liao)(liao)推薦(jian)點評:板塊(kuai)回調性(xing)價比凸(tu)(tu)顯(xian),各(ge)材(cai)(cai)料(liao)(liao)細分(fen)龍頭(tou)高(gao)成長(chang)(chang)有望(wang)陸續兌現(xian) ??晶圓(yuan)廠(chang)商新(xin)擴產能逐(zhu)漸釋放(fang),材(cai)(cai)料(liao)(liao)后(hou)周期(qi),2022年將迎來業(ye)(ye)(ye)績兌現(xian)落地。受(shou)市場情緒(xu)影響,材(cai)(cai)料(liao)(liao)企業(ye)(ye)(ye)估值回調到歷(li)史底部水平,未來三(san)(san)年各(ge)細分(fen)領域(yu)國產化(hua)龍頭(tou)企業(ye)(ye)(ye)業(ye)(ye)(ye)績高(gao)增長(chang)(chang),配置性(xing)價比凸(tu)(tu)顯(xian)。 ??雅克科技:前驅體2022年長(chang)(chang)鑫、長(chang)(chang)存、美光(guang)等(deng)(deng)規模(mo)放(fang)量收入有望(wang)增長(chang)(chang)+45%,明年三(san)(san)星、臺積電等(deng)(deng)大客(ke)戶放(fang)量,持續高(gao)增長(chang)(chang)可期(qi)。光(guang)刻膠轉廠(chang)驗(yan)證完成,利潤率顯(xian)著提(ti)升,宜(yi)興本土化(hua)工廠(chang)年底有望(wang)建成,分(fen)享國內進口替代大市場。對應22\2
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江化微
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五一(yi)路牛仔
航行五百年的公社達人
2022-03-16 21:07:02
【廣(guang)發電子許(xu)興軍團隊】服務器產業鏈捷報頻傳,內存接口(kou)芯片行業
【廣發電(dian)子許興軍團隊】服(fu)(fu)務(wu)器(qi)產業(ye)鏈捷報頻(pin)傳,內(nei)(nei)存接口芯片行業(ye)景(jing)氣度(du)(du)不(bu)(bu)斷推高(gao)(gao),持續推薦瀾起科技&聚(ju)辰股份。 總結內(nei)(nei)存接口芯片產業(ye)鏈內(nei)(nei)最新財務(wu)數(shu)據和電(dian)話(hua)會指引,我們看到DDR5滲透不(bu)(bu)斷推高(gao)(gao)行業(ye)景(jing)氣度(du)(du)。 ??產業(ye)鏈內(nei)(nei)景(jing)氣度(du)(du)推高(gao)(gao) 【瀾起】:22年(nian)(nian)1-2月(yue)實現營收約6.2億元,同比增長211%左右(you);實現歸母(mu)凈(jing)利潤(run)約2.2億元,同比增長157%左右(you)。 【信(xin)驊】:22年(nian)(nian)1-2月(yue)營收YoY+46.6%(21年(nian)(nian)1-2月(yue)累(lei)計營收同比增長3.3%),服(fu)(fu)務(wu)器(qi)景(jing)氣度(du)(du)持續回升。 【Rambus】:21Q4業(ye)績(ji)超預期(qi)。21Q
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